Koje ETF-ove unose mali investitori usred volatilnosti na berzi? Evo šta neki rade (a ne rade).

Da li je Fed iza krivulje? Je li previše jastrebski? Sve su to pitanja za koja bi moglo biti potrebno vrijeme da se razjasne, ali ključna stvar koju investitori moraju procijeniti je kako i gdje bi trebali biti pozicionirani. I imamo nešto o tome da podijelimo.

Šaljite savjete ili povratne informacije i pronađite me na Twitteru na adresi @mdecambre ili LinkedIn, kao što neki od vas obično rade, da mi kažete šta treba da pokrivamo.

Pročitajte: Šta je ETF? Objasnit ćemo.

Dobro

5 najboljih dobitnika prošle sedmice	%Performanse
VanEck Oil Services ETF OIH	3.6
KraneShares Global Carbon Strategy ETF KRBN	2.7
iShares MSCI Hong Kong ETF EWH	1.8
iShares MSCI Brazil ETF EWZ	1.7
Sektor za odabir energije SPDR fond XLE	1.6
Izvor: FactSet, do srijede, 26. januara, isključujući ETN-ove i proizvode s polugom. Uključuje NYSE, Nasdaq i Cboe trgovane ETF-ove od 500 miliona dolara ili višer

…i loše

Vizuel nedelje

Odluka o odluci koju je u srijedu izvršila Federalna rezerva bila je izrazito loša za ove ETF-ove, prema Frank Cappelleriju iz Instineta: „Dok su neki ETF-ovi i indeksi koje pratimo zabilježili primjetno loše jednodnevne padove, rasprodaje unutar dana govore cijelu priču. 22 pala je za više od 4% od svojih maksimuma”, napisao je u srijedu.

Ići u inostranstvo?

Neki stratezi su ukazivali na prednosti upuštanja van SAD-a za povrat domaće imovine tokom ovog zaostalog perioda, a učinak međunarodnih ETF-ova ukazuje na područja koja su, do sada, u 2022. godini prilično uspješna.

To uključuje iShares MSCI Chile ETF za određenu zemlju
SVAKI,
što je poraslo za 10.5% u godini do danas, ispred Global X MSCI Colombia ETF
GXG,
porast od 10.3%, dok iShares MSCI Brazil ETF
EWZ
porasla je za skoro 10%. Latinska Amerika šire, preko iShares Latin America 40 ETF
ILF,
je porastao za 7.1%, a grčki fond, Global X MSCI Greece ETF
GREK
je do sada u januaru porasla za 4.3% (vidi tabelu u prilogu):

U međuvremenu, SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY
je blizu zadnje strane paketa, što je pad od 8.75% do danas.

Gdje kupiti?

Susreli smo se sa Zoe Barry, koja je suosnivala novonastalu trgovačku platformu Zingeroo i imala je neke zainteresirane uvide o mlađim investitorima. Zingeroo, je rastuća platforma za trgovanje koja služi investitorima u njihovim 20-im i 30-im godinama, ali također ima niz korisnika i omogućava trgovcima da uporede svoje performanse, a ne u odnosu na S&P 500
SPX
ili Russell 2000
RUTH
ali jedno protiv drugog.

Barry kaže da mlađi investitori ne paniče usred ovog opadanja tržišta i napominju da su investitori punili ETF-ove koji su kratke velike tehnološke dionice, za koje su s pravom vjerovali da će patiti kako prinosi na obveznice budu rasli, vršeći pritisak na područja osjetljiva na kamatne stope market.

Ona je rekla da su dvije popularnije trgovine bile ProShares UltraPro Short QQQ, koji je ove godine veći za 46.4%, u poređenju sa Invesco QQQ Trustom, koji je do sada u 12.8. pao za 2022%.

„Oni shvataju da se tržište menja“, rekao je Bari o mlađim investitorima.

Ona je, međutim, rekla da nije jasno da ovi investitori posluju taktički efikasno na način na koji bi to radili takozvani profesionalci.

Prema Peng Chengu, tržišnom strategu u JPMorganu, maloprodajni investitori su agresivno izbacili dionice početkom ponedjeljka. A do podneva je došlo do neravnoteže maloprodajnih narudžbi od 1.36 milijardi dolara, zbog čega su kompanije kao što su proizvođači čipova Nvidia Corp.
NVDA
i napredni mikro uređaji
AMD,
kao i tehnološki konglomerati poput Microsoft Corp.
MSFT.
U međuvremenu, hedž fondovi i zajednički fondovi — bili su neto kupci od 5.8 milijardi dolara.

Izvještaj je pokazao da su mali investitori ponovo ušli na tržište u velikom broju istog dana kada su se stvari poboljšale.

Barry je rekao da je razlika u mlađem investitoru u tome što oni više rade kao kolektiv i crowdsource ideje putem zajednica društvenih medija, uključujući Zingeroo, i stranice kao što su Reddit i Discord.

„Aktivno razgovaraju o tome šta da rade i više ne pucaju iz kuka“, rekao je Barry.

Todd Rosenbluth, šef istraživanja zajedničkih fondova i ETF-a u CFRA-i, rekao je ETF Wrap da se investitori opterećuju i vrijednosno orijentisanim sektorima, kojih smo se dotakli prošle sedmice.

CFRA analitičar kaže da investitori kupuju ETF-ove kao što je SPDR fond za financijski odabrani sektor
XLF,
što je palo za 0.3% do danas, ali je poraslo za 34% u proteklih 12 mjeseci, SPDR fond za odabir sektora energije
XLE,
koja je do sada porasla za 19% u 2022. i porasla je za preko 64% u prošloj godini. Potrošač
XLP
Staples SPDR ETF takođe privlači tokove, i pao je za 1.8% do sada ove godine, ali je u porastu od preko 16% u poslednjih 12 meseci.

Šta ljudi izbegavaju?

Rosenbluth je rekao da vidi „rotaciju od ETF-ova s ​​fiksnim prihodom s većim rizikom“. To uključuje dugotrajnije iShares 20+ Year Treasury Bond ETF
TLT,
iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF
lqd,
iShares iBoxx $ ETF korporativnih obveznica visokog prinosa
HYG
i iShares JP Morgan USD Emerging Markets Bond ETF
EMB.

Rekao je da je također vidio pomak od fondova rasta kao što su QQQs, misleći na popularni Invesco fond i iShares Russell 1000 Growth ETF
MMF.

Rekao je da su dugoročni investitori voljni da se izbore sa ovim talasom volatilnosti takođe „nastavili da se okreću jeftinim diverzifikovanim opcijama kao što je Vanguard Total Stock Market ETF
TIV
i SPDR zlatne dionice
GLD.
VTI, koji se odnosi na simbol Vanguard oznake, pao je za 5.2% na godišnjoj razini, ali je porastao za 1.7% u posljednjih 12 mjeseci, dok je zlatni ETF pao za 1.9% u 2022. do sada i 2.8% u prošlogodišnjem periodu.

VTI nosi omjer troškova od 0.03%, što znači godišnji trošak od 30 centi za svakih 1,000 uloženih dolara, dok GLD nosi omjer troškova od 0.40%.

Kupiti ETF dip?

 Dave Nadig, direktor istraživanja i CIO u ETF Trends, ETF Database, rekao je za ETF Wrap da se ETF-ovi možda zadržavaju na ovom tržištu na osnovu trgovačke akcije koju je vidio. “ETF investitori su ti koji kupuju padove,” rekao je on.

Rekao je da obim u bilo kojem ETF-u ima tendenciju da raste naglo, što je jedan od znakova da investitori ETF-a služe kao kupci.

Popularna ETF čitanja