SEC cilja registrirane kripto savjetnike kao glavni prioritet za 2023. godinu

Američka komisija za hartije od vrijednosti (SEC) objavila je svoje glavni prioriteti za 2023. 7. februara, u kojem je naglašena potreba za većom pažnjom na one koji savjetuju investitore da učestvuju u kripto projektima bez odgovarajućih akreditacija.

Uz inicijativu da se osigura da su registrovani investicijski savjetnici (RIA) “usvojili i implementirali pisane politike i procedure koje su razumno osmišljene da spriječe kršenja od strane savjetnika”, SEC je posebno istaknuo savjetnike za kripto imovinu kao ključnu fokusnu oblast.

Kripto regulacija SAD

Saopštenje SEC-a pominje širi segment „finansijskih tehnologija u nastajanju“ u odjeljku „Novačke tehnologije i kripto-aktiva“ kao sveobuhvatan za industriju blokčeina koji se brzo razvija.

“Ispitivanja brokersko-dilerskih agencija i RIA-a koji koriste nove finansijske tehnologije ili primjenjuju nove prakse, uključujući tehnološka i on-line rješenja za ispunjavanje zahtjeva usklađenosti i marketinga i za servisiranje računa investitora.”

Regulatorna tijela su se borila da usvoje odgovarajuće savjete za kripto projekte, dijelom zbog stalnog kretanja mete koja je rezultat kontinuiranih inovacija u prostoru. Od NFT-a do DeFi-ja, tačno propis zahteva jasno definisan skup tačaka podataka, slučajeva upotrebe i tehnoloških stekova kojima se mogu pripisati pravila.

Jedno od značajnih otkrića MiCA zakon u Evropi je uključivanje jasnog skupa definicija za termine vezane za blockchain. Međutim, SAD trenutno nemaju takve definicije koje bi dovele do frustracije unutar industrije. Na primjer, Nexo, centralizirana burza sa sjedištem u Bugarskoj, nedavno objavio da će obustaviti sve američke operacije zbog nedostatka potrebnog regulatornog nadzora.

SEC cilja na kripto savjetnike

Izjava SEC-a je, međutim, jasno identificirala područja promocije kripto imovine koja će biti među njegovim glavnim fokusom za 2023. Na primjer, stranke koje su registrirane kod SEC-a za savjetovanje o kripto investicijama bit će ispitane na osnovu njihovih „standarda brige“. ” i “prakse upravljanja rizikom” zajedno s drugim pregledima i objelodanjivanjem.

“Pregledi registranta će se fokusirati na ponudu, prodaju, preporuku ili savjete u vezi s trgovanjem kriptovalutama ili imovinom koja je povezana s kriptovalutom i uključivat će da li je firma (1) ispunila i slijedila njihove odgovarajuće standarde brige prilikom davanja preporuka… i (2) rutinski pregledali, ažurirali i poboljšali njihovu usklađenost, otkrivanje i prakse upravljanja rizicima.”

Iako se ne spominje direktno u izjavi, čini se da SEC podržava svoju poziciju u promociji kripto imovine nakon pada FTX-a. Otkrivenja od Johna Raya III i drugih uključenih u slučaj stečaja FTX-a identifikovali su a nedostatak procedure unutar kompanije.

Loše pregledane, ažurirane i vođene prakse otkrivanja usklađenosti i upravljanja rizikom su bile navodno rasprostranjena unutar FTX-a, osim bilo kakvih kriminalnih aktivnosti njegovih dionika. Dalje, „standardi brige“ koji se daju FTX korisnicima mogli bi se ispitati, dati informacija pušten od kolapsa.

SEC je također otkrio da će se pregledi odvijati na godišnjoj osnovi i "počinju povratnim informacijama od osoblja koje ispituje koje je jedinstveno pozicionirano da identifikuje prakse, proizvode, usluge i druge faktore koji mogu predstavljati rizik za investitore ili finansijska tržišta."