Walmart, Amazon i Home Depot se slažu da će se potrošnja potrošača usporiti 2023.

Potrošačka potrošnja možda opada jer se tri od pet najvećih američkih trgovaca na malo spremaju za usporavanje ekonomije, uključujući Walmart, Amazon i The Home Depot. Potrošači su prebacili dio potrošnje sa materijalnih dobara na usluge i žele da troše manje. Postoji veća osjetljivost na cijene među kupcima, koji više obraćaju pažnju na odabir proizvoda. I Costco i Walmart su izvijestili da se članstvo u skladišnim klubovima povećalo, što pokazuje da potrošači naglašavaju vrijednost.

Kako su predviđanja ravnog ekonomskog rasta sve više prihvaćena, neki potrošači će se prebaciti na manje brendirane proizvode i tražiti privatne robne marke ili robne marke trgovina, posebno za namirnice kod kojih je inflatorna cijena iznad 11% za hranu kod kuće. Potrošači su više fokusirani na svoju finansijsku poziciju, što će se nastaviti tokom cijele godine i utjecati na potrošnju.

Amazon, Walmart i The Home Depot dali su konzervativne prognoze za povećanje prihoda u 2023. Određeno smanjenje potrošačke potrošnje uspoređuje se s većom potrošnjom u vremenima nakon pandemije. Rast u odnosu na prethodnu godinu (YoY) od 2020. za ove kompanije bio je značajan, a 2023. izgleda kao godina koja se vraća u normalu.

AmazonAMZN
dostiže zrelost

Amazonov rast prodaje nije bio dvocifren po prvi put u deceniji. U prošlosti, rast prodaje u odnosu na prethodnu godinu kretao se između 20-40%. Međutim, u 2022. rast prodaje u odnosu na prethodnu godinu se značajno usporio na samo 9.4%. Međutim, više zabrinjava Amazon nije spor rast već erozija profita u fiskalnoj 2022. Amazon preduzeća su podijeljena u tri segmenta — Sjeverna Amerika, Međunarodna i Amazon Web Services (AWS). Potonji ima najveći rast i najveći doprinos dobiti u ukupnom iznosu, ali donosi samo 16% prihoda Amazona. Sjeverna Amerika i Internacional predstavljaju 84% ukupnog prihoda, ali nijedan segment nije ostvario profit u 2022. godini, izgubivši ukupno 10.6 milijardi dolara.

Usporavanje prodaje čini kompaniju opreznijom u pogledu potrošnje potrošača u 2023. Amazon online prodaja je pala za 1% u odnosu na prošlogodišnji rast od 12.5%, a usluge pretplate su porasle samo za 11% u odnosu na prethodnu godinu na 26%. Amazonove smjernice za prvi kvartal 2023. predviđaju povećanje prodaje između 4% i 8% u odnosu na prvi kvartal 2022. godine.

Za fiskalnu 2022. Amazon je doživio svoj prvi gubitak od 2014. Kompanija je izgubila 2.7 milijardi dolara, uključujući trošak koji je nastao zbog ulaganja u dionice Rivian Automotive od 12.7 milijardi dolara. Andy Jassy, izvršni direktor Amazona, jasno je stavio do znanja na nedavnom zajedničkom sastanku da kompaniju čeka divlja vožnja koja redefinira ono što bi Amazon trebao biti.

WalmartWMT
mijenja izglede za 2023

U poređenju sa Amazonom, Walmartov rast se može opisati kao spor i stabilan. Iako je Amazon značajno porastao u posljednjih deset godina, Walmart je doživjela rast u rasponu od ravnog do čak 7%. U 2022. prihod kompanije je porastao za 6.7%, ali Walmart predviđa manji porast za 2023., u rasponu od 2.5 do 3%.

Kako Amerikanci žele da povećaju svoje dolare, oni se sve više okreću diskontnim prodavnicama i skladišnim klubovima, posebno porodicama sa srednjim i višim prihodima. “Povećavamo udio u svim kategorijama prihoda, uključujući i one na višim razinama, koje su činile skoro polovinu dobitaka koje smo ponovo vidjeli u SAD-u u ovom tromjesečju. A takođe uzimamo veći udio u novčaniku u Sam's Clubu u SAD-u sa kupcima sa srednjim i višim prihodima,” izjavio je Doug McMillon, izvršni direktor Walmarta, u nedavnom pozivu o zaradi. Sam's Club US povećao je prodaju za preko 10 milijardi dolara, ostvarivši dvocifreni rast od 14.7%, a broj članova je bio rekordno visok.

Iako su Walmartove smjernice konzervativne u odnosu na njegov nedavni rast, kompanija ne paniči. “Jedna od stvari koje sam uvijek cijenio kod ove kompanije je to što je prirodno zaštićena. Ako kupci žele više nečega, a manje nečega drugog, mijenjamo zalihe. Ako je ekonomija jaka, naši kupci imaju više novca, i to je odlično. Ako su stvari teže, dolaze kod nas zbog vrijednosti”, rekao je McMillon. Ponuda prehrambenih proizvoda, koja čini više od polovine Walmartovih prihoda, koristila je njegovoj bazi kupaca, posebno kao potrošačima Indeks cijena pokazuje da su cijene hrane kod kuće porasle za 11.3% u posljednjih 12 mjeseci.

„Kada se okrenemo smjernicama, dok danas ovdje sjedimo, nalazimo se u sličnoj poziciji kao u svakoj od posljednje tri godine, gdje postoji velika neizvjesnost u pogledu bilansa godine. Iako su se problemi u lancu snabdijevanja uvelike smanjili, cijene su i dalje visoke, a postoji i značajan pritisak na potrošača,” izjavio je John David Rainey, finansijski direktor Walmarta. Kada se potrošnja potrošača uspori, oni će tražiti proizvode i trgovine orijentirane na vrijednost. Walmart je manje podložan značajnom padu prodaje na osnovu svojih svakodnevnih vrijednosti cijena.

Home DepotHD
računa na svoje zaposlenike u osvajanju tržišnog udjela

Prodaja Home Depota porasla je za 4.1% za fiskalnu 2022. Izvršni direktor kompanije je razgovarao o visokom rastu u posljednjih nekoliko godina i promjenama u potrošnji potrošača. Iako su izgledi za 2023. jednaki prihodima u 2022. godini, kompanija je ostala optimistična u pogledu svoje kontinuirane dominacije na tržištu. „U bliskoj budućnosti, nastavljamo da upravljamo jedinstvenim okruženjem. Tokom većeg dijela fiskalne 2022. godine, promatrali smo otpornog kupca koji je bio manje osjetljiv na cijene nego što bismo očekivali suočeni s upornom inflacijom. U trećem tromjesečju primijetili smo određeno usporavanje u pojedinim proizvodima i kategorijama, koje je bilo izraženije u četvrtom kvartalu,” izjavio je Ted Decker, predsjednik i izvršni direktor The Home Depota.

Od 2019. do 2022. godine, prodaja kompanije rasla je po ukupnoj godišnjoj stopi rasta od 12.6%. „Ovaj rast odražava faktore jedinstvene za poboljšanje doma jer su vlasnici kuća provodili više vremena u svojim domovima i preuzimali više projekata jer su vidjeli da su njihovi domovi značajno porasli u vrijednosti u tom periodu; Tržište poboljšanja doma također je zauzelo veći udio u novčaniku potrošača jer je potrošnja na robu nadmašila potrošnju na usluge tokom ovog perioda,” rekao je Richard McPhail, izvršni potpredsjednik i finansijski direktor The Home Depota. McPhail je razgovarao o širem prelasku potrošača s robe na usluge počevši od ljeta 2021. do kraja 2022. godine.

Home Depot je nastavio da bilježi povećanje prodaje u odnosu na kvartal do kraja fiskalne godine 2022. McPhail je razgovarao o tome kako je kompanija gledala na nekoliko faktora dok su pružali ravne izglede prodaje za 2023. „Prvo, početna tačka za naše postavljanje cilja ove godine je naša pretpostavka u pogledu potrošačke potrošnje. Pretpostavljali smo, kao i mnogi ekonomisti, da ćemo 2023. godine vidjeti stalan realni ekonomski rast i potrošačku potrošnju”, rekao je McPhail. Došlo je i do pomaka u potrošačkoj potrošnji sa roba na usluge. Na kraju, McPhail je razgovarao o tome da će joj, uprkos preprekama niže potrošačke potrošnje i odlaska sa opipljivih proizvoda, zaposlenici u The Home Depot-u dati održivu prednost na tržištu, a kompanija je uvjerena da će nastaviti rasti svoj tržišni udio u 2023.

Potrošači prelaze na ponašanje koje štedi troškove

Podaci iz ankete potvrđuju da se raspoloženje potrošača pomjera prema sporijoj potrošnji u 2023. Nalazi su pokazali da 96% anketiranih potrošača namjerava usvojiti ponašanje koje štedi troškove u narednih šest mjeseci. Polovina ispitanih potrošača veoma je zabrinuta za svoju finansijsku situaciju, a 42% očekuje da će značajno smanjiti svoju potrošnju u svim maloprodajnim kategorijama. Istraživanje je pokazalo da je veća vjerovatnoća da će potrošači preći na jeftiniji brend određenog proizvoda ili čak ostati bez redovno korištenog (42% ispitanika). Što se tiče namirnica, oblasti u kojoj će potrošači najmanje smanjiti, 24% je reklo da planira smanjiti potrošnju, u poređenju sa 12% u prethodnom istraživanju. Trgovanje na robne marke u vlasništvu trgovine je jednosmjerno da potrošači mogu uštedjeti novac. PwC Februar 2023. Global Consumer Insights Pulse Survey uključuje 9,180 potrošača na 25 teritorija.

Walmart i Home Depot su nedavno objavili rezultate za četvrti kvartal i cijelu godinu. Amazon, drugi po veličini trgovac na malo, objavio je godišnje rezultate ranije ovog mjeseca, dok druga dva vodeća maloprodaja, Costco i KrogerKR
, izvijestit će sljedećeg mjeseca. Svi pokazatelji odražavaju iste osjećaje — usporavanje potrošnje za 2023.