Perpetual swap je nesumnjivo jedna od najznačajnijih inovacija koje proizlaze iz prostora kriptovaluta. Perpetualci su poboljšali otkrivanje cijena i uklonili mnoga trenja u proizvodima naslijeđenim iz tradicionalnih finansija, kao što je rok trajanja kao što je slučaj sa fjučersima. Zbog svoje jednostavnosti i korisnosti, perpetualci su od tada postali najpopularniji finansijski instrument za trgovinu kripto imovinom, poput Bitcoin i Ethereum.
Međutim, neke od struktura prisutnih u svijetu tradicionalnih financija ponovo su se pojavile u kripto valutama, gdje se većina stalnog obima trgovanja odvija na centraliziranim berzama (CEXes). Uprkos perpetual swap-u koji je izmislila centralizovana berza BitMEX, decentralizovane berze (DEX) sada nose baklju. Proširujući pristup masama finansijskim proizvodima i gurajući potencijal derivata do njihove granice, DEX-ovi su u najboljoj poziciji da ispune pravu misiju kriptovaluta.
Navešćemo četiri ključna razloga zašto bi derivati na lancu trebali biti poželjna opcija za iskusne trgovce u poređenju sa trgovanjem tim istim instrumentima na centralizovanim mestima.
citat 'ne tvoji ključevi, ne tvoji novčići' se često daje kao ključni savjet kripto korisnicima i trgovcima, ali to se ne može postići CEX-ovima. Kada polažete na centralizirane platforme, odustajete od kontrole nad svojom imovinom, a pošto više ne kontrolirate privatne ključeve, ti novčići tehnički nisu vaši. Unatoč cjelokupnoj svrsi kriptovalute koja se vrti oko koncepta suvereniteta, samo DEX-ovi utjelovljuju pravi duh kriptovaluta koji je po prirodi decentralizovan.
The bezbroj hakova tokom godina, kršenja podataka i sumnje na lošu igru sa centralizovanih mesta naglašavaju jasne prednosti on-lanca derivata: trgovci su u mogućnosti da direktno kontrolišu svoju imovinu. Većina DEX-ova izgrađena je na Ethereum-u, a kada koristite ove platforme, vaša sredstva su zaključana u ne-custodial pametan ugovor
Smart ugovor
Pametni ugovor je dio softvera koji automatski izvršava unaprijed određeni skup radnji kada se ispuni određeni skup kriterija. Jedan od ključnih principa pametnih ugovora je njihova sposobnost da izvode vjerodostojne transakcije bez trećih strana i samoizvršavaju se, a njihovi uvjeti su upisani u redove koda koji ih formiraju. Osim toga, ove transakcije se mogu pratiti i nepovratne. Na primjer, pametni ugovor bi se mogao koristiti za isplatu tantijema muzičkom umjetniku svaki put kada se pjesma pusti na radiju. Ugovor detektuje kada se pesma reprodukuje, a zatim automatski šalje isplatu izvođaču ili izvođaču. Sve strane uključene u pametni ugovor moraju pristati na uslove ugovora prije nego što se on može izvršiti. Oni također moraju dati saglasnost na sve izmjene ugovora. Transakcije izvršene putem pametnog ugovora su sljedljive i nepovratne. Pametne ugovore je prvi predložio američki kompjuterski naučnik Nick Szabo 1994. godine. Szabo je stvorio digitalnu valutu pod nazivom “Bit Gold” 1998. godine, više od 10 godina prije stvaranja Bitcoina. Prednosti pametnih ugovora Mnogi zagovornici pametnih ugovora ukazuju na mnoge vrste ugovornih klauzula koje bi se mogle djelomično ili potpuno izvršiti samostalno, sprovođenje, ili jednostavno oboje. Suprotno tome, pametni ugovori mogu dovesti do situacije u kojoj su greške ili uključivanje sigurnosnih rupa vidljivi svima, ali se možda neće brzo popraviti. Osnovni cilj pametnih ugovora je pružiti dodatne slojeve sigurnosti koji su superiorniji u odnosu na tradicionalno ugovorno pravo. Na taj način se smanjuju drugi transakcioni troškovi povezani sa ugovaranjem. Pametni ugovori se najčešće pojavljuju u prostoru kriptovaluta, nakon što su implementirani bezbrojni primjeri pametnih ugovora.
Pametni ugovor je dio softvera koji automatski izvršava unaprijed određeni skup radnji kada se ispuni određeni skup kriterija. Jedan od ključnih principa pametnih ugovora je njihova sposobnost da izvode vjerodostojne transakcije bez trećih strana i samoizvršavaju se, a njihovi uvjeti su upisani u redove koda koji ih formiraju. Osim toga, ove transakcije se mogu pratiti i nepovratne. Na primjer, pametni ugovor bi se mogao koristiti za isplatu tantijema muzičkom umjetniku svaki put kada se pjesma pusti na radiju. Ugovor detektuje kada se pesma reprodukuje, a zatim automatski šalje isplatu izvođaču ili izvođaču. Sve strane uključene u pametni ugovor moraju pristati na uslove ugovora prije nego što se on može izvršiti. Oni također moraju dati saglasnost na sve izmjene ugovora. Transakcije izvršene putem pametnog ugovora su sljedljive i nepovratne. Pametne ugovore je prvi predložio američki kompjuterski naučnik Nick Szabo 1994. godine. Szabo je stvorio digitalnu valutu pod nazivom “Bit Gold” 1998. godine, više od 10 godina prije stvaranja Bitcoina. Prednosti pametnih ugovora Mnogi zagovornici pametnih ugovora ukazuju na mnoge vrste ugovornih klauzula koje bi se mogle djelomično ili potpuno izvršiti samostalno, sprovođenje, ili jednostavno oboje. Suprotno tome, pametni ugovori mogu dovesti do situacije u kojoj su greške ili uključivanje sigurnosnih rupa vidljivi svima, ali se možda neće brzo popraviti. Osnovni cilj pametnih ugovora je pružiti dodatne slojeve sigurnosti koji su superiorniji u odnosu na tradicionalno ugovorno pravo. Na taj način se smanjuju drugi transakcioni troškovi povezani sa ugovaranjem. Pametni ugovori se najčešće pojavljuju u prostoru kriptovaluta, nakon što su implementirani bezbrojni primjeri pametnih ugovora.
Pročitajte ovaj Uvjet. Svako može komunicirati s ovim pametnim ugovorima kako bi trgovao derivatima na lancu, bez obzira na geografsku, demografsku ili pozadinu.
Osim naglaska na samoskrbništvu, još jedna velika prednost decentraliziranih financija (DeFi) je da svaki korisnik može pregledati tranziciju stanja i provjeriti uredno izvršavanje pametnih ugovora koji su, na primjer, odgovorni za mehanizme otkrivanja cijena i usklađivanje trgovine. motori on-chain derivativnih protokola.
Ti isti procesi su neprozirni na centraliziranim platformama. Ne možemo biti potpuno sigurni u ono što se dešava iza kulisa. I, uprkos kriptografskim alatima koji postoje za CEX-ove za dokazivanje i verifikaciju rezervi kriptovaluta koje su u njihovom čuvanju u ime svojih korisnika, jedva da postoji bilo koja berza koja to zaista radi.
Dvije velike brige u vezi sa CEX-om iz perspektive korisnika su:
- Imaju li dovoljno rezervi za obradu svačijeg povlačenja, ako i kada dođe takvo vrijeme?
- Jesmo li sigurni da veliki dio aktivnosti na ovim platformama nije lažan, tj. pranje trgovanja?
Kao što je već spomenuto, kada koristite DEX-ove u potpunosti na lancu, vaša imovina nikada nije pod tuđim starateljstvom (tako da možete biti sigurni da nikada neće doći do situacije u stilu upravljanja bankom). Sve je transparentno, a oko obima trgovanja nema sumnje. Otvorene i besplatne platforme poput Dune Analytics su korisni alati koji omogućavaju svakome da ukaže na različite aspekte DEX-a, čak vam omogućavajući da pišete vlastite upite kako biste dobili informacije koje su vam potrebne.
Sastavljivost
Možda najveća prednost u odnosu na centralizirane platforme derivata koju neke platforme na lancu imaju je sastavljanje, što se odnosi na koncept gdje se protokol može koristiti u drugim aplikacijama na lancu. Kao rezultat ovog svojstva, može potaknuti inovacije otvaranjem mogućnosti koje ne postoje izvan DeFi-ja.
Izgradnja na DeFi 'novac lego', koji su u suštini građevni blokovi programabilnog novca, također je proces bez dozvole, tako da svaki programer može početi stvarati nove stvari na vrhu protokola koji se mogu sastaviti. Za on-chain perpetuale, to bi moglo varirati od stvaranja strukturiranih proizvoda do analitika
analitika
Analitika se može definirati kao otkrivanje, analiza i prijenos posljedičnih obrazaca u podacima. Analitika takođe nastoji da objasni ili tačno odrazi odnos između podataka i efektivnog donošenja odluka. U trgovačkom prostoru, analitika se primjenjuje na prediktivni način u pokušaju da se preciznije prognozira cijena. Ovaj prediktivni model analitike općenito uključuje analizu povijesnih obrazaca cijena koji se koriste u pokušaju da se odrede određeni ishodi cijena. Analitika takođe može biti strukturisana deskriptivnim modelom, gde čitaoci pokušavaju da povuku korelaciju i bolje razumeju kako i zašto trgovci reaguju na određeni skup varijabli. Trgovci ponekad primjenjuju tehničke indikatore kao što su pokretni prosjeci, Bollingerovi pojasevi i tačke prekida koji su izgrađeni na istorijskim podacima i koriste se za predviđanje budućih kretanja cijena. Kako se analitika odnosi na Algo TradingAnalytics se oslanja na koncept algoritamskog trgovanja gdje je softver programiran da autonomno signalizira i/ili izvršava naloge za kupovinu i prodaju na osnovu niza unaprijed određenih faktora. U institucionalnom prostoru, Algo-trading je postao veoma konkurentan tokom godina jer trgovačke institucije nastoje nadmašiti konkurente kroz automatizovane sisteme i virtuelnu primenu strategija trgovanja. Probava i izračunavanje analitike se takođe vide u novom polju visoke frekvencije. trgovanje, gdje se superkompjuteri koriste za analizu više tržišta istovremeno kako bi se donele skoro trenutne automatizovane odluke o trgovanju. Platforme koje podržavaju HFT imaju sposobnost da značajno nadmaše ljude trgovce. To je zbog urođene sposobnosti da se sveobuhvatno analizira skupove velikih podataka uz uzimanje u obzir nebrojenih faktora koje ljudi nisu u stanju da shvate takvom brzinom. Dodatno, analitika se vidi uz backtesting. Trejderi koriste backtesting da testiraju konzistentnost i efektivnost strategija trgovanja i softverskih rješenja za trgovanje u odnosu na istorijske podatke o cijenama. Backtesting takođe služi kao idealno igralište za dalji razvoj visokofrekventnog trgovanja, kao i za procenu performansi ručnih ili automatizovanih trgovina. Analitika će nastaviti da ima sve značajniju ulogu u trgovanju kako nove tehnologije i napredak aplikacija za trgovanje napreduju iznad ljudskih mogućnosti.
Analitika se može definirati kao otkrivanje, analiza i prijenos posljedičnih obrazaca u podacima. Analitika takođe nastoji da objasni ili tačno odrazi odnos između podataka i efektivnog donošenja odluka. U trgovačkom prostoru, analitika se primjenjuje na prediktivni način u pokušaju da se preciznije prognozira cijena. Ovaj prediktivni model analitike općenito uključuje analizu povijesnih obrazaca cijena koji se koriste u pokušaju da se odrede određeni ishodi cijena. Analitika takođe može biti strukturisana deskriptivnim modelom, gde čitaoci pokušavaju da povuku korelaciju i bolje razumeju kako i zašto trgovci reaguju na određeni skup varijabli. Trgovci ponekad primjenjuju tehničke indikatore kao što su pokretni prosjeci, Bollingerovi pojasevi i tačke prekida koji su izgrađeni na istorijskim podacima i koriste se za predviđanje budućih kretanja cijena. Kako se analitika odnosi na Algo TradingAnalytics se oslanja na koncept algoritamskog trgovanja gdje je softver programiran da autonomno signalizira i/ili izvršava naloge za kupovinu i prodaju na osnovu niza unaprijed određenih faktora. U institucionalnom prostoru, Algo-trading je postao veoma konkurentan tokom godina jer trgovačke institucije nastoje nadmašiti konkurente kroz automatizovane sisteme i virtuelnu primenu strategija trgovanja. Probava i izračunavanje analitike se takođe vide u novom polju visoke frekvencije. trgovanje, gdje se superkompjuteri koriste za analizu više tržišta istovremeno kako bi se donele skoro trenutne automatizovane odluke o trgovanju. Platforme koje podržavaju HFT imaju sposobnost da značajno nadmaše ljude trgovce. To je zbog urođene sposobnosti da se sveobuhvatno analizira skupove velikih podataka uz uzimanje u obzir nebrojenih faktora koje ljudi nisu u stanju da shvate takvom brzinom. Dodatno, analitika se vidi uz backtesting. Trejderi koriste backtesting da testiraju konzistentnost i efektivnost strategija trgovanja i softverskih rješenja za trgovanje u odnosu na istorijske podatke o cijenama. Backtesting takođe služi kao idealno igralište za dalji razvoj visokofrekventnog trgovanja, kao i za procenu performansi ručnih ili automatizovanih trgovina. Analitika će nastaviti da ima sve značajniju ulogu u trgovanju kako nove tehnologije i napredak aplikacija za trgovanje napreduju iznad ljudskih mogućnosti.
Pročitajte ovaj Uvjet alate, ili čak alternativne prednje strane za trgovinu ovim ugovorima. Mogućnosti su beskrajne!
Protokoli koji se mogu sastaviti mogu biti gradivni blokovi za nove finansijske proizvode. Baš kao što se pojedinačne dionice mogu staviti u korpu da bi se stvorio indeksni proizvod, isto se može učiniti za derivate na lancu. Jedan relevantan primjer je stvaranje SOLUNAVAX indeks od Beverage Finance i Galleon DAO. Izgradnjom na derivate Perpetual Protocola na lancu, njihov indeks daje investitorima izloženost trima popularnim kripto-aktivama (SOL, LUNA i AVAX) kroz tokeniziranu poziciju.
Općenito, market mejker je institucija koja je spremna kupiti ili prodati imovinu, generirajući profit od raspona ponude i potražnje: razlike između potražnje (stope po kojoj market mejker prodaje imovinu) i ponude ( stopa po kojoj market mejker kupuje sredstvo). Nasuprot tome, model Automated Market Maker (AMM) koji koriste mnoge decentralizovane derivativne platforme automatizuje ovo omogućavajući trgovcima da postavljaju naloge sa navedenim AMM-om, koji zatim algoritamski daje cenu. U tradicionalnim finansijama, kao i kada su u pitanju centralizovane platforme, sposobnost da se bude kreator tržišta ograničena je na firme koje kreiraju tržište ili same berze.
Međutim, s DeFi-jem, svako može postati market mejker, tako da otvara prihod od naknada svakome ko je voljan opskrbljivati kripto imovinu određenim 'pulovima likvidnosti'. Svakako, novi trgovci bi trebali biti svjesni da, iako DeFi trgovanje pruža sjajne inovacije koje pomažu trgovcima da ostvare svoje ciljeve, postoje i rizici kojih treba biti svjesni. Dok rješavaju mnoge probleme s kojima se susreću sa centraliziranim platformama, decentralizirani derivati predstavljaju svoj jedinstveni skup problema, ali oni će se samo smanjiti kako prostor sazrijeva.
Uz svest iza DeFi-ja i kontinuirano sazrijevanje ovog sektora, budućnost je definitivno decentralizirana. U budućnosti ćemo na kraju vidjeti da se CEX-ovi povezuju na različite DeFi protokole za povećanu efikasnost, transparentnost i bolji pristup agregiranoj likvidnosti.
Da biste započeli sa DeFi trgovanjem, preporučuje se da se upoznate sa mehanizmom automatizovanih market mejkera (AMM), što se može uraditi proučavanjem Uniswap whitepaper. Budući da nema ograničenja za minimalne depozite, drugi prijedlog je da deponujete mali iznos sredstava ili koristite testnet platformu protokola kako biste stekli malo iskustva prije trgovanja sa veličinom.
By Yenwen Feng, suosnivač, vječni protokol
Perpetual swap je nesumnjivo jedna od najznačajnijih inovacija koje proizlaze iz prostora kriptovaluta. Perpetualci su poboljšali otkrivanje cijena i uklonili mnoga trenja u proizvodima naslijeđenim iz tradicionalnih finansija, kao što je rok trajanja kao što je slučaj sa fjučersima. Zbog svoje jednostavnosti i korisnosti, perpetualci su od tada postali najpopularniji finansijski instrument za trgovinu kripto imovinom, poput Bitcoin i Ethereum.
Međutim, neke od struktura prisutnih u svijetu tradicionalnih financija ponovo su se pojavile u kripto valutama, gdje se većina stalnog obima trgovanja odvija na centraliziranim berzama (CEXes). Uprkos perpetual swap-u koji je izmislila centralizovana berza BitMEX, decentralizovane berze (DEX) sada nose baklju. Proširujući pristup masama finansijskim proizvodima i gurajući potencijal derivata do njihove granice, DEX-ovi su u najboljoj poziciji da ispune pravu misiju kriptovaluta.
Navešćemo četiri ključna razloga zašto bi derivati na lancu trebali biti poželjna opcija za iskusne trgovce u poređenju sa trgovanjem tim istim instrumentima na centralizovanim mestima.
citat 'ne tvoji ključevi, ne tvoji novčići' se često daje kao ključni savjet kripto korisnicima i trgovcima, ali to se ne može postići CEX-ovima. Kada polažete na centralizirane platforme, odustajete od kontrole nad svojom imovinom, a pošto više ne kontrolirate privatne ključeve, ti novčići tehnički nisu vaši. Unatoč cjelokupnoj svrsi kriptovalute koja se vrti oko koncepta suvereniteta, samo DEX-ovi utjelovljuju pravi duh kriptovaluta koji je po prirodi decentralizovan.
The bezbroj hakova tokom godina, kršenja podataka i sumnje na lošu igru sa centralizovanih mesta naglašavaju jasne prednosti on-lanca derivata: trgovci su u mogućnosti da direktno kontrolišu svoju imovinu. Većina DEX-ova izgrađena je na Ethereum-u, a kada koristite ove platforme, vaša sredstva su zaključana u ne-custodial pametan ugovor
Smart ugovor
Pametni ugovor je dio softvera koji automatski izvršava unaprijed određeni skup radnji kada se ispuni određeni skup kriterija. Jedan od ključnih principa pametnih ugovora je njihova sposobnost da izvode vjerodostojne transakcije bez trećih strana i samoizvršavaju se, a njihovi uvjeti su upisani u redove koda koji ih formiraju. Osim toga, ove transakcije se mogu pratiti i nepovratne. Na primjer, pametni ugovor bi se mogao koristiti za isplatu tantijema muzičkom umjetniku svaki put kada se pjesma pusti na radiju. Ugovor detektuje kada se pesma reprodukuje, a zatim automatski šalje isplatu izvođaču ili izvođaču. Sve strane uključene u pametni ugovor moraju pristati na uslove ugovora prije nego što se on može izvršiti. Oni također moraju dati saglasnost na sve izmjene ugovora. Transakcije izvršene putem pametnog ugovora su sljedljive i nepovratne. Pametne ugovore je prvi predložio američki kompjuterski naučnik Nick Szabo 1994. godine. Szabo je stvorio digitalnu valutu pod nazivom “Bit Gold” 1998. godine, više od 10 godina prije stvaranja Bitcoina. Prednosti pametnih ugovora Mnogi zagovornici pametnih ugovora ukazuju na mnoge vrste ugovornih klauzula koje bi se mogle djelomično ili potpuno izvršiti samostalno, sprovođenje, ili jednostavno oboje. Suprotno tome, pametni ugovori mogu dovesti do situacije u kojoj su greške ili uključivanje sigurnosnih rupa vidljivi svima, ali se možda neće brzo popraviti. Osnovni cilj pametnih ugovora je pružiti dodatne slojeve sigurnosti koji su superiorniji u odnosu na tradicionalno ugovorno pravo. Na taj način se smanjuju drugi transakcioni troškovi povezani sa ugovaranjem. Pametni ugovori se najčešće pojavljuju u prostoru kriptovaluta, nakon što su implementirani bezbrojni primjeri pametnih ugovora.
Pametni ugovor je dio softvera koji automatski izvršava unaprijed određeni skup radnji kada se ispuni određeni skup kriterija. Jedan od ključnih principa pametnih ugovora je njihova sposobnost da izvode vjerodostojne transakcije bez trećih strana i samoizvršavaju se, a njihovi uvjeti su upisani u redove koda koji ih formiraju. Osim toga, ove transakcije se mogu pratiti i nepovratne. Na primjer, pametni ugovor bi se mogao koristiti za isplatu tantijema muzičkom umjetniku svaki put kada se pjesma pusti na radiju. Ugovor detektuje kada se pesma reprodukuje, a zatim automatski šalje isplatu izvođaču ili izvođaču. Sve strane uključene u pametni ugovor moraju pristati na uslove ugovora prije nego što se on može izvršiti. Oni također moraju dati saglasnost na sve izmjene ugovora. Transakcije izvršene putem pametnog ugovora su sljedljive i nepovratne. Pametne ugovore je prvi predložio američki kompjuterski naučnik Nick Szabo 1994. godine. Szabo je stvorio digitalnu valutu pod nazivom “Bit Gold” 1998. godine, više od 10 godina prije stvaranja Bitcoina. Prednosti pametnih ugovora Mnogi zagovornici pametnih ugovora ukazuju na mnoge vrste ugovornih klauzula koje bi se mogle djelomično ili potpuno izvršiti samostalno, sprovođenje, ili jednostavno oboje. Suprotno tome, pametni ugovori mogu dovesti do situacije u kojoj su greške ili uključivanje sigurnosnih rupa vidljivi svima, ali se možda neće brzo popraviti. Osnovni cilj pametnih ugovora je pružiti dodatne slojeve sigurnosti koji su superiorniji u odnosu na tradicionalno ugovorno pravo. Na taj način se smanjuju drugi transakcioni troškovi povezani sa ugovaranjem. Pametni ugovori se najčešće pojavljuju u prostoru kriptovaluta, nakon što su implementirani bezbrojni primjeri pametnih ugovora.
Pročitajte ovaj Uvjet. Svako može komunicirati s ovim pametnim ugovorima kako bi trgovao derivatima na lancu, bez obzira na geografsku, demografsku ili pozadinu.
Osim naglaska na samoskrbništvu, još jedna velika prednost decentraliziranih financija (DeFi) je da svaki korisnik može pregledati tranziciju stanja i provjeriti uredno izvršavanje pametnih ugovora koji su, na primjer, odgovorni za mehanizme otkrivanja cijena i usklađivanje trgovine. motori on-chain derivativnih protokola.
Ti isti procesi su neprozirni na centraliziranim platformama. Ne možemo biti potpuno sigurni u ono što se dešava iza kulisa. I, uprkos kriptografskim alatima koji postoje za CEX-ove za dokazivanje i verifikaciju rezervi kriptovaluta koje su u njihovom čuvanju u ime svojih korisnika, jedva da postoji bilo koja berza koja to zaista radi.
Dvije velike brige u vezi sa CEX-om iz perspektive korisnika su:
- Imaju li dovoljno rezervi za obradu svačijeg povlačenja, ako i kada dođe takvo vrijeme?
- Jesmo li sigurni da veliki dio aktivnosti na ovim platformama nije lažan, tj. pranje trgovanja?
Kao što je već spomenuto, kada koristite DEX-ove u potpunosti na lancu, vaša imovina nikada nije pod tuđim starateljstvom (tako da možete biti sigurni da nikada neće doći do situacije u stilu upravljanja bankom). Sve je transparentno, a oko obima trgovanja nema sumnje. Otvorene i besplatne platforme poput Dune Analytics su korisni alati koji omogućavaju svakome da ukaže na različite aspekte DEX-a, čak vam omogućavajući da pišete vlastite upite kako biste dobili informacije koje su vam potrebne.
Sastavljivost
Možda najveća prednost u odnosu na centralizirane platforme derivata koju neke platforme na lancu imaju je sastavljanje, što se odnosi na koncept gdje se protokol može koristiti u drugim aplikacijama na lancu. Kao rezultat ovog svojstva, može potaknuti inovacije otvaranjem mogućnosti koje ne postoje izvan DeFi-ja.
Izgradnja na DeFi 'novac lego', koji su u suštini građevni blokovi programabilnog novca, također je proces bez dozvole, tako da svaki programer može početi stvarati nove stvari na vrhu protokola koji se mogu sastaviti. Za on-chain perpetuale, to bi moglo varirati od stvaranja strukturiranih proizvoda do analitika
analitika
Analitika se može definirati kao otkrivanje, analiza i prijenos posljedičnih obrazaca u podacima. Analitika takođe nastoji da objasni ili tačno odrazi odnos između podataka i efektivnog donošenja odluka. U trgovačkom prostoru, analitika se primjenjuje na prediktivni način u pokušaju da se preciznije prognozira cijena. Ovaj prediktivni model analitike općenito uključuje analizu povijesnih obrazaca cijena koji se koriste u pokušaju da se odrede određeni ishodi cijena. Analitika takođe može biti strukturisana deskriptivnim modelom, gde čitaoci pokušavaju da povuku korelaciju i bolje razumeju kako i zašto trgovci reaguju na određeni skup varijabli. Trgovci ponekad primjenjuju tehničke indikatore kao što su pokretni prosjeci, Bollingerovi pojasevi i tačke prekida koji su izgrađeni na istorijskim podacima i koriste se za predviđanje budućih kretanja cijena. Kako se analitika odnosi na Algo TradingAnalytics se oslanja na koncept algoritamskog trgovanja gdje je softver programiran da autonomno signalizira i/ili izvršava naloge za kupovinu i prodaju na osnovu niza unaprijed određenih faktora. U institucionalnom prostoru, Algo-trading je postao veoma konkurentan tokom godina jer trgovačke institucije nastoje nadmašiti konkurente kroz automatizovane sisteme i virtuelnu primenu strategija trgovanja. Probava i izračunavanje analitike se takođe vide u novom polju visoke frekvencije. trgovanje, gdje se superkompjuteri koriste za analizu više tržišta istovremeno kako bi se donele skoro trenutne automatizovane odluke o trgovanju. Platforme koje podržavaju HFT imaju sposobnost da značajno nadmaše ljude trgovce. To je zbog urođene sposobnosti da se sveobuhvatno analizira skupove velikih podataka uz uzimanje u obzir nebrojenih faktora koje ljudi nisu u stanju da shvate takvom brzinom. Dodatno, analitika se vidi uz backtesting. Trejderi koriste backtesting da testiraju konzistentnost i efektivnost strategija trgovanja i softverskih rješenja za trgovanje u odnosu na istorijske podatke o cijenama. Backtesting takođe služi kao idealno igralište za dalji razvoj visokofrekventnog trgovanja, kao i za procenu performansi ručnih ili automatizovanih trgovina. Analitika će nastaviti da ima sve značajniju ulogu u trgovanju kako nove tehnologije i napredak aplikacija za trgovanje napreduju iznad ljudskih mogućnosti.
Analitika se može definirati kao otkrivanje, analiza i prijenos posljedičnih obrazaca u podacima. Analitika takođe nastoji da objasni ili tačno odrazi odnos između podataka i efektivnog donošenja odluka. U trgovačkom prostoru, analitika se primjenjuje na prediktivni način u pokušaju da se preciznije prognozira cijena. Ovaj prediktivni model analitike općenito uključuje analizu povijesnih obrazaca cijena koji se koriste u pokušaju da se odrede određeni ishodi cijena. Analitika takođe može biti strukturisana deskriptivnim modelom, gde čitaoci pokušavaju da povuku korelaciju i bolje razumeju kako i zašto trgovci reaguju na određeni skup varijabli. Trgovci ponekad primjenjuju tehničke indikatore kao što su pokretni prosjeci, Bollingerovi pojasevi i tačke prekida koji su izgrađeni na istorijskim podacima i koriste se za predviđanje budućih kretanja cijena. Kako se analitika odnosi na Algo TradingAnalytics se oslanja na koncept algoritamskog trgovanja gdje je softver programiran da autonomno signalizira i/ili izvršava naloge za kupovinu i prodaju na osnovu niza unaprijed određenih faktora. U institucionalnom prostoru, Algo-trading je postao veoma konkurentan tokom godina jer trgovačke institucije nastoje nadmašiti konkurente kroz automatizovane sisteme i virtuelnu primenu strategija trgovanja. Probava i izračunavanje analitike se takođe vide u novom polju visoke frekvencije. trgovanje, gdje se superkompjuteri koriste za analizu više tržišta istovremeno kako bi se donele skoro trenutne automatizovane odluke o trgovanju. Platforme koje podržavaju HFT imaju sposobnost da značajno nadmaše ljude trgovce. To je zbog urođene sposobnosti da se sveobuhvatno analizira skupove velikih podataka uz uzimanje u obzir nebrojenih faktora koje ljudi nisu u stanju da shvate takvom brzinom. Dodatno, analitika se vidi uz backtesting. Trejderi koriste backtesting da testiraju konzistentnost i efektivnost strategija trgovanja i softverskih rješenja za trgovanje u odnosu na istorijske podatke o cijenama. Backtesting takođe služi kao idealno igralište za dalji razvoj visokofrekventnog trgovanja, kao i za procenu performansi ručnih ili automatizovanih trgovina. Analitika će nastaviti da ima sve značajniju ulogu u trgovanju kako nove tehnologije i napredak aplikacija za trgovanje napreduju iznad ljudskih mogućnosti.
Pročitajte ovaj Uvjet alate, ili čak alternativne prednje strane za trgovinu ovim ugovorima. Mogućnosti su beskrajne!
Protokoli koji se mogu sastaviti mogu biti gradivni blokovi za nove finansijske proizvode. Baš kao što se pojedinačne dionice mogu staviti u korpu da bi se stvorio indeksni proizvod, isto se može učiniti za derivate na lancu. Jedan relevantan primjer je stvaranje SOLUNAVAX indeks od Beverage Finance i Galleon DAO. Izgradnjom na derivate Perpetual Protocola na lancu, njihov indeks daje investitorima izloženost trima popularnim kripto-aktivama (SOL, LUNA i AVAX) kroz tokeniziranu poziciju.
Općenito, market mejker je institucija koja je spremna kupiti ili prodati imovinu, generirajući profit od raspona ponude i potražnje: razlike između potražnje (stope po kojoj market mejker prodaje imovinu) i ponude ( stopa po kojoj market mejker kupuje sredstvo). Nasuprot tome, model Automated Market Maker (AMM) koji koriste mnoge decentralizovane derivativne platforme automatizuje ovo omogućavajući trgovcima da postavljaju naloge sa navedenim AMM-om, koji zatim algoritamski daje cenu. U tradicionalnim finansijama, kao i kada su u pitanju centralizovane platforme, sposobnost da se bude kreator tržišta ograničena je na firme koje kreiraju tržište ili same berze.
Međutim, s DeFi-jem, svako može postati market mejker, tako da otvara prihod od naknada svakome ko je voljan opskrbljivati kripto imovinu određenim 'pulovima likvidnosti'. Svakako, novi trgovci bi trebali biti svjesni da, iako DeFi trgovanje pruža sjajne inovacije koje pomažu trgovcima da ostvare svoje ciljeve, postoje i rizici kojih treba biti svjesni. Dok rješavaju mnoge probleme s kojima se susreću sa centraliziranim platformama, decentralizirani derivati predstavljaju svoj jedinstveni skup problema, ali oni će se samo smanjiti kako prostor sazrijeva.
Uz svest iza DeFi-ja i kontinuirano sazrijevanje ovog sektora, budućnost je definitivno decentralizirana. U budućnosti ćemo na kraju vidjeti da se CEX-ovi povezuju na različite DeFi protokole za povećanu efikasnost, transparentnost i bolji pristup agregiranoj likvidnosti.
Da biste započeli sa DeFi trgovanjem, preporučuje se da se upoznate sa mehanizmom automatizovanih market mejkera (AMM), što se može uraditi proučavanjem Uniswap whitepaper. Budući da nema ograničenja za minimalne depozite, drugi prijedlog je da deponujete mali iznos sredstava ili koristite testnet platformu protokola kako biste stekli malo iskustva prije trgovanja sa veličinom.
By Yenwen Feng, suosnivač, vječni protokol
Izvor: https://www.financemagnates.com/cryptocurrency/explained-the-case-for-decentralised-derivatives-trading/
