S&P 500 razbija kritičnu podršku dok SVB finansijski krah obara dionice banaka; Jobs Report Looms

Fjučersi Dow Jonesa su blago pali nakon radnog vremena, zajedno sa fjučersima S&P 500 i Nasdaq fjučersima uoči februarskog izvještaja o zapošljavanju. SVB Financial je nastavio padati nakon što je pokrenuo rasprodaju dionica banke koja je u četvrtak pogodila široko tržište.

X

proročanstvo (ORCL) i Ulta Beauty (ULTA) kasno prijavio zaradu.

Porast na berzi se u četvrtak naglo preokrenuo jer su pitanja o finansijama banaka iznenada došla u prvi plan. S&P 500 i Nasdaq su pali na kritične nivoe podrške.

Dionice banaka su pale kao SVB Financial (SIVB), roditelj Silicijumske doline banke, koji se našao na nizu negativnih naslova dok je dugotrajna kripto banka Silvergate Capital (SI) rekao da će se ugasiti. Bank of America (BAC), JPMorgan Chase (JPM), Wells Fargo (WFC) i Charles Schwab (SCHW) bili su među gubitnicima visokog profila.

Dionice SIVB-a su nastavile da padaju do kasno zbog straha od propasti banke.

Investitori bi trebali biti oprezni, čekajući da tržište pokaže novu snagu.

Ključna zarada

Dionice ORCL-a pale su 4% u kasnom trgovanju nakon što je Oracleova zarada dostigla vrhunac, ali je prihod opao. Oracle dionice su u četvrtak pale 5.9% na 81.75, pavši ispod svoje 50-dnevne linije. Akcije su radile na 91.32 kupovne tačke od a duboka šolja sa drškom.

Dionice ULTA su oslabile 2% u produženoj akciji. Zarada i prihod Ulta Beauty-a su bili na vrhuncu pregleda, ali smjernice za istu radnju su bile lagane. Gigant maloprodaje kozmetičkih proizvoda pao je u četvrtak za 0.8% na 519.93, malo ispod svoje linije od 21 dan. ULTA dionica nema jasno buy point.

Izvještaj o poslovima

Ministarstvo rada će objaviti februarski izvještaj o poslovima u 8:30 ujutro po istočnom vremenu. Ekonomisti očekuju da će se platni spiskovi koji se ne bave poljoprivredom povećati za 223,000, što je veliko usporavanje u odnosu na januarskih 517,000, ali to bi i dalje bio snažan početak godine za dva mjeseca. Stopa nezaposlenosti trebala bi se zadržati na najnižoj razini u 53 godine od 3.4%. Prosječna zarada po satu bi trebala porasti za 0.3%, ali bi godišnji dobitak trebao porasti do 4.7%.

Laburisti su u četvrtak izvijestili da su početna potraživanja za nezaposlene porasla više nego što se očekivalo na najveći broj od decembra. Challenger, Grey & Christmas izvijestili su da su najavljeni planovi otpuštanja najveći za početak godine od 2009.

Februarski izvještaj o radnim mjestima, zajedno sa izvještajem o inflaciji CPI za narednu sedmicu, mogao bi zaključati očekivanja o povećanju stope za pola poena 22. marta.

Dow Jones Futures danas

Dow Jones fjučersi su pali za 0.3% u odnosu na fer vrijednost. Fjučersi na S&P 500 pali su za 0.4%, a na Nasdaq 100 za 0.4%.

Prinos 10-godišnjeg trezora pao je za 5 baznih poena na 3.87%. Dvogodišnji prinos je pao za 2 baznih poena na 10%.

Februarski izvještaj o zapošljavanju sigurno će promijeniti fjučerse Dow Jonesa, prinose državnih obveznica i očekivanja povećanja stope Fed-a.

Setite se te akcije preko noći Dow budućnosti i drugdje ne mora nužno da se pretvori u stvarno trgovanje u sljedećem regularnom berza sesija.

Pridružite se stručnjacima IBD-a dok analiziraju djelotvorne dionice na berzi dionica na IBD Live

Reli berze

Porast na berzi dobro je počeo u četvrtak na rastućim zahtjevima za nezaposlene, ali je ubrzo preokrenuo pad zbog zabrinutosti banaka. Glavni indeksi su se stalno pogoršavali, zatvarajući se blizu najnižih vrijednosti na sesiji.

Dow Jones Industrial Average je pao za 1.7% u četvrtak trgovanje na berzi. S&P 500 indeks oslabio je 1.85%, uz dionice SIVB, Prva republička banka (FRC) i Schwab najveći gubitnici. Nasdaq kompozit je pao za 2.05%. Rasel 2000 sa malom kapitalizacijom, koji ima mnogo finansijskih komponenti, pao je za 2.8%.

Cijene sirove nafte u SAD pale su 1.2% na 75.72 dolara po barelu.

Prinos 10-godišnjeg trezora pao je za 5 baznih poena na 3.92%. Prinos na dvogodišnji trezor pao je za 16 baznih poena na 4.9%, dok je prinos na šestomjesečne trezorske zapise pao za 3 bazna poena na 5.28%.

Očekivanja Fed-a o povećanju stope nisu se mnogo pomaknula.

Tržišta vide 62% šanse za kretanje od 50 baznih poena 22. marta, u odnosu na 78.6% u srijedu. Šanse su porasle sa oko 30% prije nego što je šef Fed-a Jerome Powell dao jastrebsko svjedočenje u utorak. Tržišta sada određuju cijene za 100 baznih poena povećanja kamatnih stopa tokom naredna tri sastanka Fed-a, s pristojnom šansom za više kasnije tokom godine.

Bankovne dionice

Dionice SIVB-a su pale za 60% na 106.04, najnižu cijenu od 2016. SVB Financial je kasno u srijedu objavio prodaju dionica u vrijednosti od 1.75 milijardi dolara. Matična banka Silicijumske doline takođe je smanjila smernice. Depoziti se smanjuju zbog startapa koji se suočavaju sa sušom finansiranja. Postoji i velika zabrinutost oko kredita SVB-a tehnološkoj industriji.

Dionice SIVB-a pale su preko noći za 22% u nestabilnoj, teškoj trgovini. Fond osnivača Petera Thiela savjetuje kompanije da povuku novac iz banke Silicijumske doline, objavio je Bloomberg. SVB Financial i dalje mora da proceni tu ponudu akcija.

Silvergate Capital, koji je mjesecima bio u slobodnom padu, objavio je kasno u srijedu da će se zatvoriti, a njegova Silvergate Banka će biti likvidirana. SI dionice su pale za 42%.

Vijest o SVB-u i Silvergate-u srušila je finansije, već pod pritiskom jer ekstremno obrnuta kriva prinosa mijenja tradicionalnu strategiju pozajmljivanja kratkih/dugih kredita.

KeyCorp (KLJUČNI), koji je ranije ove sedmice upozoravao na neto kamatne marže, u četvrtak je pao za 7.2%. Western Alliance Bancorp (KIT) pale su skoro 13%, a dionice FRC-a 16.5%.

Dionice JPM-a su pale za 5.4%. U utorak, JPMorgan je pao ispod tačke kupovine od 138.76 i svoje 50-dnevne linije. Akcije BAC-a su se povukle za 6.2% na najniže nivoe od oktobra. Dionice WFC-a su također izgubile 6.2%, pavši ispod svoje linije od 200 dana nakon što su ranije ove sedmice probile ispod svojih 50 dana.

Dionice SCHW-a su pale za 12.8%, ispod granice od 200 dana i najnižeg nivoa na bazi. JPMorgan je ponudio blok prodaju 8.5 miliona dionica Schwaba, objavio je Bloomberg. Dionice SCHW-a su na najgorem nivou od oktobra.

Investitori će mnogo pažljivije pogledati poslovne knjige banaka i nivo kapitala, nešto što do sada nije predstavljalo stvarnu zabrinutost. Banke značajno povećavaju kamatne stope na depozite i CD, dok dugoročne stope zaostaju. Mnoge banke imaju znatne nerealizovane gubitke po kreditima i drugim hartijama od vrednosti.

Ako banke obuzdaju davanje kredita, to bi moglo brzo ohladiti privredu. U međuvremenu, nevolje SVB Financial-a i Silvergate Capital-a izazivaju zabrinutost u vezi s njihovim tehnološkim i kripto klijentima.

ETF-ovi

Među ETF-ovima rasta, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) pao za 3.1%. ETF proširenog tehničkog i softverskog sektora iShares (IGV) je oslabio 2.3%, sa ORCL dionicama velike IGV komponente. VanEck Vectors Semiconductor ETF (HMS) odustao od 1.9%.

Odražavajući više špekulativne priče o dionicama, ARK Innovation ETF (ARKK) pao 4.2% i ARK Genomics ETF (ARKG) 3.8%.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) smanjio 2.6% i Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) 2.2%. US Global Jets ETF (JETS) smanjen za 3.1%. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) pao za 1.6%. The Energy Select SPDR ETF (XLE) povukao 1.4% i SPDR fond za zdravstvenu zaštitu (XLIV) 1%.

The Financial Select SPDR ETF (XLF) je pao za 4.1%, sa dionicama JPM-a, Wells Farga, Charlesa Schwaba i Bank of America. SPDR S&P Regional Banking ETF (Kre) pao za 8.2% na trogodišnji minimum. SIVB dionice su značajan KRE holding, zajedno sa KeyCorp-om i Western Alliance-om.

Pet najboljih kineskih dionica koje možete pogledati sada

Analiza tržišnog okupljanja

Porast na berzi imao je veoma negativan dan, sa preokretom na dole koji je oštetio glavne indekse i vodeće akcije.

S&P 500 je otvorio rast iznad svoje 50-dnevne linije, ali je ubrzo udario otpor na 21-dnevnom pokretnom prosjeku i preokrenuo se ispod svoje 200-dnevne linije i najnižeg nivoa od 2. marta.

Nasdaq je u početku porastao iznad svoje 21-dnevne linije, ali se potom preokrenuo ispod linije od 200 dana. Tehnološki težak kompozit nakratko je smanjio svojih 50 dana prije nego što se spustio malo iznad tog nivoa.

Dow Jones se spustio ispod svoje linije od 200 dana na najniži nivo u četiri mjeseca.

Russell 2000 je odlučno pao ispod svoje linije od 50 dana, sve do svoje linije od 200 dana.

Neki lideri su izdržali, ali većina nije.

Bankarske zabrinutosti izazvane dionicama SIVB-a, Silvergate-a i KeyCorp-a ne znače da je finansijska kriza na putu. Banke, posebno giganti kao što su JPMorgan i Bank of America, su daleko bolje kapitalizirane nego što su bile u finansijskoj krizi 2007-2009. Ali činjenica da se čak i pominju riječi „finansijska kriza“ je veliki pomak.

Ako banke agresivno obuzdaju kreditiranje, to bi brzo pogodilo širu ekonomiju. To bi takođe povećalo ionako veliki rizik da će Federalne rezerve premašiti povećanje kamatnih stopa, što bi izazvalo teško sletanje.

Izvještaj o poslovima u petak bit će važan, ali bitna je reakcija tržišta. Imajte na umu da ako se ekonomija iznenada zaustavi, podaci o zapošljavanju neće biti upozorenje.

Pogledajte IBD nova aplikacija OptionsTrader za edukaciju o opcijama, trgovinske ideje i još mnogo toga! Preuzmite sa Apple App Store-a danas.

Šta sada raditi

S&P 500 i drugim glavnim indeksima ponovo idu na jug, nije vrijeme za povećanje izloženosti. Investitori bi trebali nastojati smanjiti gubitke na nedavnim kupovinama koje se bore.

Možda će tržišni reli još jednom naći podršku u izvještaju o pitomim poslovima ili nadolazećim podacima o inflaciji, ali nada nije strategija. Ključni indeksi su na pragu odlučnog pada.

Sa druge strane, sačekajte da S&P 500 i Nasdaq ponovo zauzmu svoje 21-dnevne linije. Ako se to dogodi, pojavit će se nove mogućnosti kupovine. Zato nastavite raditi na tim listama za praćenje.

čitati Velika slika svaki dan da ostanete u skladu s tržišnim smjerom i vodećim dionicama i sektorima.

Pratite Eda Carsona na Twitteru na @IBD_ECarson za ažuriranja na berzi i još mnogo toga.

MOŽDA TI SE TAKOĐER SVIĐA:

Zašto ovaj IBD alat pojednostavljuje Search Za najbolje dionice

Uhvatite sljedeću veliku dobitnu dionicu s MarketSmithom

Želite brzo dobiti i izbjeći velike gubitke? Isprobajte SwingTrader

Najbolje zalihe za rast za kupovinu i gledanje

IBD Digital: Otključajte IBD-ove premium liste dionica, alate i analize danas

Rat cijena električnih vozila u Kini nastavlja da se intenzivira