Da li potražnja za hipotekama opada kako kupci odgovaraju na visoke kamate, nisku ponudu?

Ključni postupci

• Zahtjevi za hipoteku su pali za 1.9% u odnosu na prethodnu sedmicu za sedmicu koja se završava 2. decembra, a mnogi potencijalni kupci nekretnina vjerovatno čekaju da vide kakve će biti najave o povećanju kamatne stope ove sedmice.
• Hipotekarne stope su pale četvrtu sedmicu zaredom zbog pozitivnih podataka o inflaciji, ali potencijalni kupci stanova su i dalje oprezni zbog promjenjivih hipotekarnih stopa uzrokovanih agresivnim povećanjem kamatnih stopa Fed-a.
• Prodaja postojećih stanova na čekanju pala je za 4.6% u oktobru, što ga čini peti mjesec zaredom sa padom.

Videli smo da su cene stanova naglo porasle tokom pandemije kada su ljudi iskoristili niske kamate, pobegli iz gradova i našli se nagurani u kućne kancelarije. Uz agresivno povećanje kamatnih stopa i strah od recesije, tržište nekretnina se promijenilo 2022.

Tržište nekretnina već neko vrijeme očekuje pad; istorijski gledano, cijene kuća padaju kada kamatne stope rastu. Međutim, 2022. godine to nije bio slučaj zbog jedinstvenog spleta okolnosti. Pogledajmo potražnju za hipotekama da vidimo da li ona zapravo pada (ili raste).

Trenutno tržište nekretnina

Kada je pandemija prvi put počela 2020. godine, bilo je dosta neizvjesnosti oko toga šta će se dogoditi sa tržište nekretnina, jer niko nije znao šta da očekuje. Pošto je ekonomija naglo zaustavljena, vlada se uključila u stimulativne provjere i niže kamatne stope.

Hipotekarne stope su pale na rekordno niskih 2.65% u januaru 2021. Uz niske kamatne stope i neviđeni broj zaposlenih koji sada rade od kuće, došlo je do buma nekretnina.

Ali ovaj bum je počeo brzo da se povlači. U junu 2022. dostignuta inflacija 40-godišnji maksimum od 9.1 zbog kombinacije popuštanja ograničenja pandemije, poremećaja lanca snabdijevanja, snažnog tržišta rada i astronomskih cijena stanova, pa su se uključile centralne banke. Fed je započeo agresivnu kampanju povećanja kamatnih stopa kako bi usporio ukupnu ekonomiju.

Mnogo toga se promijenilo od 2021. godine kada su ljudi koristili prednosti niskih kamata da uđu na tržište nekretnina. Hipotekarne stope su porasle na prosječno 6.43% pošto je referentna kamatna stopa Fed-a skoro 4%.

Mnogi potencijalni kupci sa strane čekaju ili pad kamatnih stopa ili pad cijena stanova. Mnogi stručnjaci smatraju da bi naduvane cijene stanova zajedno sa povećanim stopama na hipoteke bile dovoljne da uspore tržište nekretnina. Brojke inflacije i cijene stanova ostali su tvrdoglavo visoki, ali pokazuju znakove sporog pada.

Šta se dešava sa potražnjom za hipotekom?

Obim zahtjeva za hipoteku pao je prošle sedmice za 1.9% u odnosu na prethodnu sedmicu, na osnovu podataka Udruženja hipotekarnih bankara. Zahtjevi za hipoteku za kupovinu kuće opali su za 3% ove sedmice, uz ukupni pad od 40% u odnosu na prethodnu godinu.

S druge strane, zahtjevi za refinansiranje su pali za 86% u odnosu na prethodnu godinu, iako su bili 5% više u odnosu na prethodnu sedmicu. Hipotekarne stope su neznatno pale u posljednjih nekoliko sedmica, ali ostaju visoke u poređenju sa godinama prije pandemije (više o tome u sljedećem odjeljku).

Čini se da su ove nešto niže hipotekarne stope privukle postojeće vlasnike kuća da refinansiraju, ali nisu bile dovoljne da privuku nove kupce kuća. Postoje spekulacije da se mnogi ljudi fokusiraju na štednju s obzirom na neizvjesnost u pogledu ekonomije i moguću recesiju.

TryqO Q.ai-jevom kompletu za inflaciju | Q.ai – Forbesova kompanija

Prosječna veličina kredita za zahtjev za hipoteku pala je na 387,300 dolara - najniži broj od januara 2021. godine. CPI podaci za November će biti objavljen u narednim danima, a ovi podaci će igrati vitalnu ulogu u hipotekarnim stopama i kako Fed ide naprijed s povećanjem kamatnih stopa.

Kao pozitivne vijesti, stopa inflacije je u oktobru pala na godišnju stopu od 7.7%. Iako ove brojke baš i nisu vrijedne slavlja, mnogi analitičari smatraju da to znači da će cijene konačno pasti.

Hipotekarne stope padaju

Prema Freddie Macu, 30-godišnja hipoteka s fiksnom kamatnom stopom dostigla je u prosjeku 6.33% za sedmicu koja je završila 8. decembra. njihov vrhunac.

Sam Khater, glavni ekonomista iz Freddie Maca, primijetio je da je, uprkos značajnom padu hipotekarnih stopa, raspoloženje kupaca stanova ostalo nisko i da nije došlo do porasta potražnje za kupovinom s nižim stopama.

Ne možemo zanemariti ni ulogu inflacije na štednju. Kako ljudi troše više novca na svakodnevne stvari, možda neće moći uštedjeti za kaparu tako brzo kao što su mogli u prošlosti.

Pitanja stambenog snabdevanja

Prošle godine je to predviđalo Nacionalno udruženje posrednika u prometu nekretninama tržište nekretnina bilo je potrebno oko 5.8 do 6.9 miliona novih domova da bi se zadovoljili problemi snabdevanja. Glavni ekonomista NAR-a, Lawrence Yun, komentirao je: “Postoji snažna želja za vlasništvom nad kućama širom ove zemlje, ali nedostatak ponude sprječava previše Amerikanaca da ostvare taj san.”

Vjeruje se da je nedostatak ponude spriječio drastičniji pad cijena jer ljudima i dalje treba negdje za život. Ove brojke se ne mogu zanemariti jer uporna povećanja kamatnih stopa mogu samo naštetiti onima sa varijabilnim hipotekama koji sada troše više na svoje mjesečne otplate.

Šta se dešava sa prodajom kuća?

Nacionalno udruženje trgovaca nekretninama (NAR) nedavno je objavilo podatke o prodaji kuća. U oktobru je prodaja postojećih kuća pala za 5.9% u odnosu na prethodni mjesec. Prodaja je pala za 28.4% u odnosu na prethodnu godinu, pala je sa 6.19 miliona u oktobru 2021. Nekretnine su ostale na tržištu oko 21 dan u oktobru, što je nekoliko dana više u odnosu na 19 dana u septembru. Također je vrijedno spomenuti da su prvi kupci kuće činili 28% prodaje u oktobru.

Godišnji udio kupaca koji prvi put kupuju kuću dostigao je 26%, što je najniža brojka od kada je NAR počeo da prati podatke. Postoji mnogo spekulacija da su mnogi potencijalni kupci kuća jednostavno odlučili uložiti u drugu imovinu.

Prema drugim podacima objavljenim iz NAR-a, prodaja kuća na čekanju u oktobru je pala za 4.6% u odnosu na prethodni mjesec, što je peti mjesec zaredom u padu. Podaci o prodaji kuća na čekanju su kritični jer je prodaja navedena kao na čekanju kada je ugovor potpisan, ali transakcija nije prošla. Bilo je problema sa ljudima koji se kvalificiraju za hipoteke zbog viših stopa.

Počeci novih kuća takođe su pali za 8.8% u oktobru na godišnjem nivou. Ovaj pad je rezultat rasta cijena građevinarstva, ukupnog rasta cijena u privredi i nestabilnih stopa na hipoteke. Prvi američki zamjenik glavnog ekonomiste Odeta Kushi otkrila je da su cijene građevinskog materijala poput šperploče, čelika i betona bile mnogo više nego što su bile u eri prije pandemije. Kushi je također govorio o tome kako je prosječna zarada po satu u građevinarstvu porasla za 6.6% u oktobru na godišnjem nivou. Povećane cijene građevinarstva i niži zahtjevi za hipotekom doveli su do povlačenja građevinara. Rastuće kamatne stope takođe utiču na dostupnost stanova.

Osim toga, raspoloženje graditelja kuća na tržištu jednoporodičnih stanova palo je na najniži nivo od juna 2012. S obzirom da se graditelji suočavaju s problemima sa povećanim troškovima rada i materijala koji dovode do niže potražnje, indeks Nacionalne asocijacije graditelja kuća popeo se na 33 u oktobar. Ovo je 11. uzastopni mjesečni pad ovog indeksa.

Šta možemo očekivati ​​2023. godine?

Mnogi stručnjaci su se uključili u predviđanja o tome šta možemo očekivati ​​od tržišta nekretnina 2023. Morgan Stanley očekuje pad cijena kuća za 10% od juna 2022. do 2024. Dakle, iako ne očekuju krah nekretnina, oni predviđaju korekcija tržišta.

Redfin je nedavno objavio svoj predviđanja nekretnina za 2023 gdje su podijelili da očekuju da će stope na 30-godišnje hipoteke polako padati sve dok ne dostignu 5.8% pred kraj godine.

Kako bi trebalo da investirate?

Sudeći po padu zahtjeva za hipoteku, manja je potražnja, što bi na kraju moglo dovesti do smanjenja cijena na tržištu nekretnina. Ako želite kupiti nekretninu u bliskoj budućnosti, možda niste sigurni kako uložiti svoj novac dok čekate da cijene padnu.

Za sve buduće kupce kuća koji žele zadržati svoju imovinu relativno likvidnom dok i dalje gledaju kako vaš novac raste, Q.ai uklanja nagađanje od ulaganja. Također donosimo strategiju u vaš portfelj i diverzificiramo vaša ulaganja tako što ćemo ih udružiti Investicioni kompleti. Možete aktivirati Zaštita portfelja u bilo koje vrijeme da zaštitite svoje dobitke i smanjite gubitke, bez obzira u koju industriju investirate.

Suština

Kako se povećavaju kamatne stope, postoji bojazan da bi privreda mogla da dođe u recesiju. Sve što znamo sa sigurnošću je da će tržišta obratiti pažnju na ovosedmične podatke o indeksu potrošačkih cijena kako bi vidjeli da li su povećanja stopa učinila dovoljno da zahlade ekonomiju u cjelini.

Ako se povećanje kamatnih stopa nastavi kako je naveo Fed, onda će stope na hipoteke i dalje ostati nestabilne u bliskoj budućnosti, što će definitivno uticati na potražnju za hipotekama.

Preuzmite Q.ai danas za pristup strategijama ulaganja koje pokreće AI. Kada uplatite 100 USD, na vaš račun ćemo dodati dodatnih 100 USD.