Je li GLD dionica A kupiti upravo sada? Evo šta pokazuju grafikoni

Zlato zauzima vrijedno mjesto u raspodjeli sredstava za investitore, posebno u vremenima visoke inflacije i ekonomske neizvjesnosti. Ulaganje u zlato može biti nezgodno, ali jedna od najboljih investicija za postizanje izloženosti zlatu je kroz S&P Gold Shares ETF (GLD).

X

A upravo sada bi moglo biti pravo vrijeme za kupovinu GLD-a jer se diže sa dna ravne baze. 10. juna porastao je za više od 1% u velikom obimu. GLD se trguje iznad svoje 200-dnevni pokretni prosjek i njegove 21-dnevni eksponencijalni pokretni prosjek, i približava se svom 50-dnevnom roku.

Zlato raste zbog straha da bismo mogli ući u globalnu recesiju i produženi period visoke inflacije. S&P je pao za skoro 3% 10. juna nakon što je stopa inflacije CPI porasla za 1% u maju na 8.6% u odnosu na prošlu godinu. To je bila najviša stopa inflacije od decembra 1981.

“Inflacija nastavlja da raste i postaje sve više ukorijenjena. Današnji indeks potrošačkih cijena (CPI) bio je čak i lošiji od očekivanog”, rekao je Chris Zaccarelli, glavni investicijski direktor, Independent Advisor Alliance, u bilješci za investitore 10. juna.

“Suština je da još uvijek očekujemo da će zlato rasti tokom 2022. godine”, rekao je John LaForge, šef strategije realnih sredstava u Wells Fargo Investment Instituteu, u izvještaju od 25. aprila. “Vjerujemo da osnove i tehnički podaci izgledaju bolje nego što su izgledali 2021. Osim toga, čini se da se investitori možda zagrijavaju za ideju da bi se dugoročna inflatorna očekivanja mogla strukturno pomjeriti više.”

Dionice GLD-a imaju za cilj da odgovaraju performansama cijene zlatnih poluga, kako se kotira u Londonu.

Zlato predstavlja prirodnu zaštitu od inflacije i smatra se sigurnom utočištem za vrijeme ekonomskih kriza. Cijena zlata ima tendenciju rasta u vrijeme inflacije zbog njegove denominacije u dolarima, što nadoknađuje pad vrijednosti dolara uzrokovan inflacijom. To može biti i tampon protiv medvjeđeg tržišta ili u slučaju međunarodne krize. Rat Rusije i Ukrajine je jedan primjer.

GLD dionice su sjajan način da dobijete izloženost zlatu

Zlatni ETF kao što je GLD je samo jedan od načina da dobijete izloženost zlatu. Među ostalim metodama je kupovina samog zlata, putem poluga, novčića ili nakita, ili kupovinom kao robom kojom se može trgovati na robnim berzama. Drugi način je ulaganje u rudarske dionice poput Barrick Gold (GOLD), Franko-Nevada (FNV), Freeport-McMoran (FCX) ili Rio Tinto (RIO).

Druga alternativa je ulaganje u druge ETF-ove koji ulažu u zlatne poluge. iShares Gold Trust (UZIMAM), SPDR Gold MiniShares Trust od 3.9 milijardi dolara (GLDM) ili dionice Aberdeen Standard Physical Gold (SGOL) su dobri primjeri.

Također je moguće investirati u bilo koji od drugih ETF-ova koji drže zlato kao jedan od mnogih plemenitih metala. Primjeri uključuju američko globalno zlato i plemenite metale (GOAU) i Aberdeen Precious Metals Basket (GLTR). Ili ETF koji ulaže u akcije iskopavanja zlata, kao što je iShares MSCI Global Gold Miners (RING).

Ali neke od ovih alternativa za zlato imaju problema sa stanovišta investitora. Na primjer, držeći zlatne poluge, novčiće ili nakit, investitori moraju brinuti o mjestu za njihovo skladištenje, osiguranju i šansi da budu opljačkani.

Sa trgovanjem zlatom kao robom, postoji nekoliko troškova koji su uključeni kroz same berze ili preko brokera. Ulaganjem u rudarske dionice, investitori moraju imati na umu da ulažete u korporaciju, što zahtijeva obraćanje pažnje na osnove i tehničku analizu i poznavanje drugih proizvoda u koje se rudarske dionice ulažu.

Drugi zlatni ETF-ovi mogu pomoći

U smislu ulaganja u druge ETF-ove koji ulažu u zlatne poluge, investitori moraju uzeti u obzir likvidnost. Sa sredstvima kojima se slabo trguje, može biti teško izvršiti analizu grafikona. Samo se IAU, sa 27 milijardi dolara, približio tržišnoj kapitalizaciji od 56 milijardi dolara koju imaju dionice GLD-a.

Ako je vaš cilj investirati u zlato kao a zaštitite se od ostatka vašeg portfelja ili kao taktička investicija, onda je GLD mudar izbor.

GLD je bio peti najveći ETF ukupno u smislu neto tokova do sada, sa preko 7 milijardi dolara do 31. marta.

„Dugoročno, zlato služi kao snažna strateška komponenta u mnogim portfeljima, ne samo zbog prednosti diverzifikacije, već i zbog prinosa“, napisao je Svjetski savjet za zlato u februarskom izvještaju o korištenju zlata kao strateške zaštite od inflacije. „Sposobnost zlata da zaštiti od više od povećanja opšteg nivoa cena sugeriše da bi njegovi dugoročni realni prinosi trebali biti pozitivni – nešto što bi se trenutni dugoročni portfelji mogli boriti da postignu.”

Ako je, međutim, vaš interes da pratite tehničke signale GLD-ovog grafikona, zaista postoje dobra vremena za kupovinu i prodaju S&P Gold Shares ETF-a.

Tehnička analiza dionica GLD: približava se kupovnoj tački

Iz MarketSmith analiza grafikona sa stanovišta, GLD je trenutno u a ravna osnova koji je počeo 8. marta i ima a buy point od 193.40. Dionice su pale ispod 170, ali se vraćaju na svoju tačku kupovine. Takođe ima rastući prosječni obim od više od 13,500,000 dionica, što je pozitivan signal.

Akcije GLD-a su već bile u porastu i 14. februara su završile raniju ravnu bazu sa kupovnom tačkom od 174.77. Porastao je na 193.30 tokom ruskog napada na Ukrajinu dok su investitori tražili utočište.

„Zlato je efikasno kao zaštita od inflacije i očuvanje bogatstva“, rekao je Kurt Nelson iz SummerHaven Index Management-a u podcastu od 11. aprila. „Ali ako smo u okruženju sa rastućom stopom, postoji oportunitetni trošak za držanje zlata. Zlato se dobro snalazi u okruženju bez rizika, više nego kao taktički alat za raspodjelu.”

Je li GLD dionica promjenjiva?

ETF je nestalan, ali ima jak Ocjena relativne snage od 83. Kao robni ETF, nema zarade, a takođe ne isplaćuje dividende.

GLD dionice također imaju IBD Ocjena akumulacije/distribucije od B, koji mjeri relativni stepen institucionalne kupovine i prodaje dionica u posljednjih 13 sedmica. Budući da je GLD ETF, teži da ne privlači ogromnu publiku institucionalnog ulaganja. Akcije GLD-a su 2% u vlasništvu velikih investicionih fondova, a 1% u vlasništvu banaka, navodi MarketSmith. MainStay Funds, odjel New York Life-a, najveći je vlasnik fonda.

S&P Gold Shares ETF se također može koristiti za kupovinu call i put opcija, te za generiranje prihoda. To se može postići sa pokrivene opcije poziva ili sintetička duga trgovina. Zlato može biti neprivlačno za investitore bez isplate dividende. Ali korištenje GLD opcija može omogućiti investitorima da ostvare prihod.

I za najbolje akcije za kupovinu ili gledanje, pogledajte IBD liste dionica i druge IBD sadržaje, kao što su kako pronaći najbolje ETF-ove.

Pratite Michaela Molinskog na Twitteru @IMmolinski

MOŽDA TI SE TAKOĐER SVIĐA:

Ulaganje u inflatorno okruženje

Ostvarite puni pristup IBD popisima dionica i ocjenama

Kako će berza odgovoriti na povećanje stope od 0.5%?

Nabavite besplatne biltene o IBD-u: Priprema za tržište | Izvještaj o tehnologiji | Kako investirati

Šta je CAN SLIM? Ako želite pronaći dobitne dionice, bolje to znate