'Koliko bih na kraju potrošio?' Imam 10 miliona dolara imovine i razmišljam o unajmljivanju finansijskog savjetnika. Koliko će me ovo zaista koštati?

Pitanje: Koja je odgovarajuća stopa upravljanja bogatstvom? Imao bih pod upravljanjem imovinu od 10 miliona dolara, i pretpostavljam da će postojati klizna skala naknada. Je li tako? I koliko bih na kraju potrošio? (Tražite finansijskog savjetnika? Možete koristiti ovaj alat da se uparite s planerom koji zadovoljava vaše potrebe.)

odgovor: U finansijskoj industriji postoji mnogo različitih vrsta struktura naknada, što znači da naknade nisu standardne za sve finansijske savjetnike. Ali u pravu ste u pretpostavci da ćete sa 10 miliona dolara imovine za ulaganje dobiti kliznu skalu. „Finansijski savjetnik koji naplaćuje na osnovu imovine pod upravljanjem obično naplaćuje naknadu od oko 1% godišnje, međutim, naknada za upravljanje od 1% može varirati u zavisnosti od ukupnog iznosa imovine osobe“, kaže sertifikovani finansijski planer Danielle Miura iz Founder-Spark Financials . Sertifikovani finansijski planer Kaleb Paddock iz Ten Talents Financial Planning kaže da se naknada od otprilike 1% obično primjenjuje na prvih nekoliko miliona, a zatim takozvani raspored vodopada slijedi ovu strukturu gdje klijent na kraju plaća niži postotak za svaki dodatni milion kojim upravlja. .

Tražite novog savjetnika ili imate problem sa postojećim? Email [email zaštićen].

Što se tiče vrste vodopada rasporeda koji bi se primjenjivao na različitim AUM tačkama prekida za tipične RIA firme za upravljanje bogatstvom, Paddock kaže da je sljedeći vrlo uobičajen raspored naknada: Prvih 2 miliona dolara = 1.00%; sledeći milion dolara = 1%; sledeći milion dolara = 0.90%; sledeći milion dolara = 1%, a preko 0.80 miliona dolara je 1%.

Ali samo zato što možete dobiti kliznu skalu, ne znači da biste trebali. Zaista, moglo bi vas koštati 29,000 dolara godišnje ako se upravlja 3 miliona dolara, 44,000 dolara godišnje ako se upravlja 5 miliona dolara i 69,000 dolara godišnje ako se upravlja sa 10 miliona dolara. „Kao što možete vidjeti, naknade vrlo brzo izmiču kontroli bez ikakvog drugog inherentnog razloga osim što se uspio povećati iznos, a ne nužno da je klijentu dodano više vremena, stručnosti ili vrijednosti“, kaže Paddock.

Neki savjetnici jednostavno naplaćuju paušalnu naknadu, za koju Paddock kaže da je često korisnija ruta za klijente s više od milion dolara pod upravljanjem. „Manje od milion dolara, struktura naknade od 1% AUM može imati smisla ako postoji sveobuhvatno poresko planiranje, planiranje imovine, planiranje novčanog toka i više pored upravljanja investicijama,“ kaže Paddock. Ali preko granice od milion dolara, on kaže da bi paušalna struktura cijena mogla najbolje funkcionirati kada shvate poticaje u igri i da, općenito gledano, tržišta kapitala rastu s vremenom, bez obzira na to ko upravlja njihovim novcem. (Tražite finansijskog savjetnika? Možete koristiti ovaj alat da se uparite s planerom koji zadovoljava vaše potrebe.)

Finansijski savjetnik koji naplaćuje na osnovu fiksne naknade može naplatiti između 2,000 i 10,000 dolara godišnje, a naknade se često određuju vještinama i iskustvom finansijskog savjetnika, kao i potrebama klijenta. “Ako klijent traži složene poslovne porezne savjete, vjerovatno će mu biti naplaćeno više nego nekome kome je samo potreban savjet za investiranje. Obično će savjetnici za paušalne naknade imati kliznu skalu koju koriste za određivanje svojih naknada,” kaže certificirani financijski planer Danielle Mirua kompanije Founder-Spark Financials. 

Ali prije nego što se odlučite za savjetnika za fiksnu naknadu, važno je jasno razumjeti koje usluge oni pružaju. „Slično kao kod advokata, neki savetnici naplaćuju na osnovu satnice, ali pošto se satnice kreću od 200 do 400 dolara po satu, ova struktura obično nije od koristi onima koji imaju složene finansijske slučajeve“, kaže Miura.

Ako se procijeni da se godišnje radi 40 sati po 500 dolara po satu, onda bi klijent platio 20,000 dolara godišnje, bez obzira da li je imao 5 miliona dolara upravljanih ili 15 miliona dolara. „Posao i stručnost koja se obavljaju nemaju veze s veličinom portfelja u velikoj većini slučajeva, a u slučajevima gdje postoji dodatna složenost, savjetnik bi jednostavno mogao prilagoditi procjenu radnih sati i u skladu s tim prilagoditi paušalnu cijenu“, kaže Paddock. Međutim, prema Paddockovim riječima, vrlo je sumnjivo da bilo kojem klijentu treba više od 20 sati stvarnog rada godišnje, posebno nakon prve jedne do dvije godine veze. 

Uz to, ako ste skloni da budete uhvaćeni u uzbuđenje tržišta, kaže certificirani finansijski planer Paul Henderson iz Heritage Road Advisorsa, naknada za upravljanje od 1% može vam na kraju uštedjeti novac u poređenju sa donošenjem emocionalnih odluka o ulaganju. “Naravno, ako primate samo preporuke za ulaganja uz naknadu od 1%, vrijeme je da kupite novog savjetnika,” kaže Henderson.  

Tražite novog savjetnika ili imate problem sa postojećim? Email [email zaštićen].