Poplava ruske nafte kreće u Aziju nakon što je počela zabrana EU

(Bloomberg) — Rusija je gotovo prestala da bude dobavljač sirove nafte za Evropu.

Najčitanije s Bloomberga

Zabrana Evropske unije na uvoz ruske nafte morskim putem stupila je na snagu 5. decembra, čime je praktično zatvoreno njeno najbliže tržište nafte, koje je na početku godine uzimalo otprilike polovinu zaliha u zemlji. Sa izuzetkom male količine isporučene Bugarskoj, morski tokovi ruske sirove nafte u blok su zaustavljeni.

Sirova nafta koju je Evropa izbjegavala preusmjerena je u Aziju, a flotila tankera plovi oko kontinenta i kroz Suecki kanal kako bi isporučila teret u Indiju i Kinu. Taj protok je narastao na više od 3 miliona barela dnevno u sedmici do 9. decembra, što čini 89% sve sirove nafte isporučene iz ruskih luka tokom sedmice, prema podacima o praćenju plovila koje prati Bloomberg.

Više od polovine sirove nafte koja se ukrcava iz luka na Baltiku, Crnom moru i Arktiku ide prema Sueskom kanalu na brodovima koji ne pokazuju konačno odredište. Nejasno je da li je sva ova nafta prodata, ili tereti idu u region u nadi da će biti prodati pre nego što stignu.

Moskva tek treba da uzvrati na zabranu i povezano ograničenje cijene od 60 dolara po barelu za prodaju evropskih brodova ili traženje osiguranja i drugih usluga preko svojih kompanija. Njegova prijetnja da će odbiti prodaju zemljama koje uvode gornju granicu je šuplja, jer su te zemlje već zabranile uvoz ruske sirove nafte.

Obustava isporuka naftovoda, još jedna opcija koju Kremlj razmatra, naštetila bi zemljama poput Slovačke, Mađarske i Češke, ali bi igrala na ruku drugim kupcima gasovoda u Evropi — Nemačkoj i Poljskoj — koji već traže načine da zaustaviti uvoz do kraja godine.

Priča se nastavlja

Količina sirove nafte na brodovima za Kinu, Indiju i Tursku, tri zemlje koje su se pojavile kao najveći kupci raseljenih ruskih zaliha, plus količine na brodovima koji tek treba da pokažu konačno odredište, skočio je u četiri sedmice do decembra. 9 do prosječnih 2.73 miliona barela dnevno. To je više od četiri puta više od količine isporučene u četiri sedmice neposredno prije ruske invazije na Ukrajinu krajem februara.

Tankeri koji prevoze rusku naftu postaju sve oprezniji u pogledu svojih krajnjih destinacija. Količina sirove nafte na brodovima koji napuštaju Baltik i pokazuju svoje sljedeće odredište kao Port Said ili Suecki kanal skočio je na 890,000 barela dnevno. Ostaje vjerovatno da će mnoga od ovih plovila početi signalizirati indijske luke kada prođu kroz kanal, dok su pošiljke u Ujedinjene Arapske Emirate sve češće.

U prvoj sedmici nakon što je zabrana EU stupila na snagu, ukupne količine isporučene iz Rusije skočile su za 468,000 barela dnevno na 3.45 miliona u sedam dana do 9. decembra, dok je manje promjenjiv četveronedeljni prosjek također porastao.

Tokovi sirove nafte po destinaciji:

Na osnovu četveronedeljnog prosjeka, ukupni morski izvoz se vratio u odnosu na pad iz prethodne sedmice, porastao je za 142,000 barela dnevno na 3 miliona barela dnevno. Isporuke u Evropu su dostigle najniži nivo u ovoj godini, dok su one u Aziju dostigle novi maksimum.

Sve brojke isključuju terete označene kao kazahstanski KEBCO razred. Riječ je o pošiljkama KazTransoil dd koje tranzitiraju Rusiju za izvoz preko Ust-Luge i Novorossiyska.

Kazahstanska burad se meša sa sirovom naftom ruskog porekla kako bi se stvorila ujednačena izvozna klasa. Od invazije Rusije na Ukrajinu, Kazahstan je rebrendirao svoje terete kako bi ih razlikovao od onih koje isporučuju ruske kompanije. Tranzitna nafta posebno je izuzeta od sankcija EU.

• Evropa

  Najčitanije s Bloomberga

Ruski izvoz sirove nafte u evropske zemlje pao je na 215,000 barela dnevno u 28 dana do 9. decembra, pri čemu je Bugarska bila jedina evropska destinacija za rusku naftu u posljednje tri sedmice perioda. Ove brojke ne uključuju pošiljke u Tursku.

Količina isporučena iz Rusije u zemlje sjeverne Evrope pala je u prosjeku na 48,000 barela dnevno u četiri sedmice do 9. decembra, bez isporuka u region u posljednje tri od te sedmice.

Izvoz u mediteranske zemlje pao je u prosjeku na 162,000 barela dnevno u četiri sedmice do 9. decembra, dostigavši ​​najniži nivo u ovoj godini do sada. Tokovi u region, uključujući Tursku, koja je isključena iz evropskih brojki na vrhu ovog odeljka, pali su petu nedelju.

Turska je bila jedino odredište za rusku pomorsku naftu u Mediteran, ali su tokovi tamo također pali, pavši na najniži nivo od jula na prosjeku od četiri sedmice. Isporuke u zemlju u četiri sedmice do 9. decembra bile su upola manje od nivoa viđenih početkom novembra; međutim, oni ostaju više nego dvostruko veći od uobičajenog volumena prije invazije. Očekuje se da će zemlja i dalje biti važna destinacija za rusku naftu u budućnosti.

Isporuke u Italiju pale su na nulu. Najveća rafinerija u zemlji, fabrika ISAB na Siciliji u vlasništvu Lukoil PJSC, bori se da osigura kredit za kupovinu sirove nafte. On je prerađivao Lukoil-ovu vlastitu naftu, od čega je veći dio isporučen sa Arktika, ali taj tok će sada morati da se zaustavi, jer će na snagu stupiti sankcije EU na uvoz ruske nafte iz mora.

Fabrika bi mogla doći pod privremenu administraciju italijanske vlade kako bi se garantovao kontinuitet rada, ali neće biti nacionalizovana, rekao je ministar industrije Adolfo Urso. Lukoil je saopštio da je njegova jedinica Litasco SA spremna da garantuje rad u rafineriji ISAB korišćenjem sirove nafte koja se skladišti za naredne mesece i buduće isporuke neruskih zaliha.

Protok u Bugarsku, sada jedino rusko crnomorsko tržište za sirovu naftu, porastao je na sedmonedeljni maksimum od 167,000 barela dnevno. Bugarska je osigurala djelimično izuzeće od zabrane EU na uvoz sirove nafte iz Rusije iz Rusije, što bi trebalo da podrži priliv sada kada embargo stupi na snagu. Međutim, ostaje nejasno kako će Rusija uzvratiti na prodaju zemljama koje učestvuju u mehanizmu ograničenja cijena koji predvode SAD, što bi moglo utjecati na isporuke u zemlju.

• Azija

  Najčitanije s Bloomberga

Pošiljke ruskim azijskim kupcima, plus one na brodovima koji nemaju konačno odredište, a koji obično završe u Indiji ili Kini, skočili su na više od 2.5 miliona barela dnevno. Dok su količine brodova koji su signalizirali indijske ili kineske luke kao odredište bili malo promijenjeni u odnosu na prethodnu sedmicu, broj brodova koji pokazuju odredišta kao Port Said ili Suez skočio je na ekvivalent od skoro 800,000 barela dnevno na četveronedeljnom pokretnom prosjeku osnovu. Ta putovanja obično završavaju u lukama u Indiji i prikazuju se na donjem grafikonu kao „Nepoznata Azija“, kao i količine za koje se očekuje da će biti prebačene s jednog broda na drugi iz južnokorejske luke Yeosu.

"Nepoznati" volumeni su oni na tankerima koji pokazuju odredište Gibraltar, Malta ili ga uopće nemaju. Većina tih tereta dalje prolazi kroz Suecki kanal, ali neki bi mogli završiti u mediteranskoj regiji.

Tereti koji idu za Aziju, a koji su kupljeni po cijeni iznad 60 dolara po barelu na mjestu utovara, morat će biti isporučeni prije 19. januara, ako žele da zadrže svoje međunarodno osiguranje. Alternativni aranžmani osiguranja će biti potrebni za sve terete koji se istovare nakon tog datuma.

Tokovi prema lokaciji izvoza

Ukupni tokovi ruske sirove nafte porasli su za 468,000 barela dnevno, ili 16%, u sedam dana do 9. decembra, premašivši 3 miliona barela dnevno po prvi put u pet sedmica. Pošiljke iz luka na Baltiku su pale, dok su tokovi porasli iz Crnog mora, Arktika i pacifičke luke Kozmino. Brojke ne uključuju količine iz Ust-Luge i Novorossiysk-a identifikovane kao kazahstanski KEBCO razred.

Export Revenue

Prilivi u ratni kovčeg Kremlja od njegovih izvoznih carina porasli su za 21 milion dolara na 143 miliona dolara u sedam dana do 9. decembra, dok je četvoronedeljni prosečni prihod porastao za 6 miliona dolara na 123 miliona dolara, povećavajući se prvi put u pet sedmice.

Decembarska stopa carine je 5.91 dolara po barelu, prema podacima koje je objavilo rusko Ministarstvo finansija. Ovomjesečna cifra se zasniva na prosječnoj cijeni Urala od 71.1 dolara po barelu, prema podacima ruskog Ministarstva finansija. Stopa carine za januar mogla bi biti mnogo niža, s tim da bi cijene Urala na Baltiku u prosjeku iznosile oko 53 dolara po barelu tokom prva 24 dana januarskog obračunskog perioda, koji traje od 15. novembra do 14. decembra, prema podacima Argus Media.

Tokovi od porijekla do lokacije

Sljedeći grafikoni pokazuju broj brodova koji napuštaju svaki izvozni terminal i odredišta sirovog tereta iz četiri izvozne regije.

Ukupno 32 tankera utovarila su 24.2 miliona barela ruske nafte u sedmici do 9. decembra, pokazuju podaci o praćenju plovila i izvještaji lučkih agenata. To je više za 3.26 miliona barela, ili 16%, u odnosu na prethodnu sedmicu. Odredišta su zasnovana na tome gdje plovila signaliziraju da idu u vrijeme pisanja, a neka će se gotovo sigurno promijeniti kako putovanja budu napredovala. Sve brojke isključuju terete označene kao kazahstanski KEBCO razred.

Ukupni obim na brodovima koji utovaruju rusku naftu sa baltičkih terminala pao je za jednu petinu, preokrenuvši prošlosedmični rast.

Jedan tanker, Alma, koji se ukrcao u sedmici do 2. decembra i prvobitno je pokazao svoje odredište kao Roterdam, isplovio je izvan luke i sada ide u Mediteran. Nijedan tanker koji se ukrcava u sedmici do 9. decembra ne pokazuje destinacije u Evropi.

Pošiljke iz Novorosije u Crnom moru skočile su na maksimum za 14 sedmica. Svi brodovi koji su pokazivali odredište ostali su unutar Crnog mora, ali dva tankera tek treba da signaliziraju tačku ispuštanja i još bi mogla napustiti to područje.

Pošiljke sa Arktika porasle su na najviše pet sedmica u sedam dana do 9. decembra, a tri broda su krenula iz Murmanska tokom sedmice. Dvojica idu u Aziju preko Sueckog kanala, dok treći tek treba da naznači odredište.

Pošiljke sa Pacifika su se oporavile sa najnižeg nivoa od 12 sedmica u sedam dana do 9. decembra. Sav teret koji ide prema nepoznatim destinacijama nalazi se na brodovima koji idu u Yeosu u Južnoj Koreji, gdje je vjerovatno da će obavljati prijevoz od broda do broda transfere izvan luke, kao što su to činili prethodni tankeri. Sav teret nafte Sokol utovaren od ponovnog pokretanja isporuka u oktobru premješten je na ovaj način, a većina je na kraju krenula u Indiju.

Napomena: Ova priča je dio redovne sedmične serije koja prati isporuke sirove nafte sa ruskih izvoznih terminala i prihode od izvoznih carina koje je ruska vlada zaradila od njih. Sledeća verzija ove priče biće objavljena u utorak 20. decembra

Napomena: Sve brojke isključuju terete u vlasništvu kazahstanskog KazTransOil JSC, koji tranzitiraju kroz Rusiju i isporučuju se iz Novorosijska i Ust-Luge kao sirova sirovina KEBCO.

Napomena: Podaci o tokovima sirove nafte se također mogu naći na {DSET CRUDE }. Brojevi, koje generiše bot, mogu se razlikovati od onih u ovoj priči.

Napomena: Ukupni sedmični morski tokovi iz ruskih luka na Baltiku, Crnom moru, Arktiku i Pacifiku mogu se pronaći na Bloomberg terminalu upisivanjem {ALLX CUR1}.

Najčitanije sa Bloomberg Businessweek -a

© 2022 Bloomberg LP