Kada je berza skočila dva dana zaredom, kao sada, lako je postati samozadovoljan.
Ali Federalne rezerve nisu završile sa podizanjem kamatnih stopa, a priča se o recesiji. Investitori u dionice još nisu izašli iz šume. To može učiniti dionice dividende atraktivnim ako su prinosi visoki i kompanije proizvode više novčanog toka nego što im je potrebno da pokriju isplate.
Ispod je lista od 21 dionice izvučene iz S&P Composite 1500 indeksa
SP1500,
+ 3.12%
koji izgleda da odgovaraju računu. S&P Composite 1500 se sastoji od S&P 500
SPX,
+ 3.06%,
indeks srednjih kapica S&P 400
SREDINA,
+ 3.18%
i indeks S&P Small Cap 600
SML,
+ 3.80%.
Svrha liste je da pruži polaznu tačku za dalja istraživanja. Ove dionice mogu biti prikladne za vas ako tražite prihod, ali trebate napraviti vlastitu procjenu kako biste formirali svoje mišljenje o sposobnosti kompanije da ostane konkurentna u narednoj deceniji.
Tok gotovine je ključan
Jedan od načina da se izmjeri sposobnost kompanije da isplati dividende je da se pogleda njen slobodni novčani tok. Slobodni novčani tok je preostali novčani tok nakon planiranih kapitalnih izdataka. Ovaj novac se može koristiti za isplatu dividende, otkup dionica (što može povećati zaradu i novčani tok po dionici), ili akvizicije fondova, organsku ekspanziju ili u druge korporativne svrhe.
Ako podijelimo procijenjeni godišnji slobodni novčani tok kompanije po dionici sa njenom trenutnom cijenom dionice, dobićemo procijenjeni prinos slobodnog novčanog toka. Ako uporedimo prinos slobodnog novčanog toka sa trenutnim prinosom od dividende, možda ćemo vidjeti „prostor“ za gotovinu koja će biti raspoređena na načine koji mogu koristiti dioničarima.
Za ovaj ekran, počeli smo sa S&P Composite 1500, a zatim suzili listu na sljedeći način:
- Dividendni prinos od najmanje 5.00%.
- Konsenzusna procjena toka gotovine dostupna za kalendar 2023., među najmanje pet analitičara koje je anketirao FactSet. Koristili smo procjene za kalendarske godine, iako se fiskalne godine za mnoge kompanije ne poklapaju s kalendarom.
- Procijenjeni prinos slobodnog novčanog toka za 2023. od najmanje dvostrukog iznosa od trenutnog prinosa od dividende.
Za investicijske fondove za nekretnine, sposobnost isplate dividende mjeri se sredstvima iz poslovanja (FFO), ne-GAAP cifra koja dodaje amortizaciju nazad na zaradu. Prilagođena sredstva iz poslovanja (AFFO) čini ovo korak dalje, oduzimajući gotovinu koja se očekuje da će se koristiti za održavanje imovine. Dakle, za dva REIT-a na listi, kolona FCF prinosa koristi AFFO.
Za mnoge kompanije u finansijskom sektoru, posebno banke i osiguravače, brojke o slobodnom novčanom toku nisu dostupne, pa je ekran koristio procjene zarade po dionici. Općenito se smatra da su oni blizu stvarnog novčanog toka za ove strogo regulirane industrije.
Evo 21 kompanije koja je prošla test, sa prinosom od dividende od najmanje 5% i procijenjenim prinosima za 2023. FCF najmanje dvostruko većim od trenutne isplate. Oni su sortirani prema prinosu od dividende:
| Kompanija | Tiker | tip | Prinos dividende | Procijenjeni prinos FCF za 2023 | Procijenjeni prostor za glavu |
| Uniti Group Inc. | JEDINICA,
+ 7.36% | Investicioni fondovi za nekretnine | 8.33% | 25.25% | 16.92% |
| Hanesbrands Inc. | HBI,
+ 5.56% | Odjeća / Obuća | 8.33% | 17.29% | 8.96% |
| Kohl's Corp. | KSS,
+ 5.80% | Robne kuće | 7.68% | 16.72% | 9.04% |
| Rent-A-Center Inc. | RCII,
+ 10.40% | Finansije/ Iznajmljivanje/ Leasing | 7.52% | 17.26% | 9.73% |
| Macerich Co. | mac,
+ 8.18% | Investicioni fondovi za nekretnine | 7.43% | 18.04% | 10.60% |
| Devon Energy Corp. | DVN,
+ 5.72% | Proizvodnja nafte i plina | 7.13% | 14.47% | 7.33% |
| AT&T Inc. | T,
+ 1.19% | Glavne telekomunikacije | 6.98% | 14.82% | 7.84% |
| Newell Brands Inc. | NWL,
+ 5.16% | Industrijski konglomerati | 6.59% | 17.42% | 10.82% |
| Dow Inc. | DOLJE,
+ 2.96% | hemikalije | 6.18% | 15.63% | 9.45% |
| LyondellBasell Industries NV | LYB,
+ 3.64% | hemikalije | 6.09% | 16.07% | 9.99% |
| Scotts Miracle-Gro Co. Klasa A | SMG,
+ 5.01% | hemikalije | 6.04% | 12.68% | 6.65% |
| Diamondback Energy Inc. | FANG,
+ 5.23% | Proizvodnja nafte i plina | 5.56% | 13.63% | 8.08% |
| Best Buy Co. Inc. | BBY,
+ 5.86% | Prodavnice elektronike/ aparata | 5.53% | 14.08% | 8.55% |
| Viatris Inc. | VTRS,
+ 5.62% | Pharmaceuticals | 5.50% | 28.95% | 23.45% |
| Prudential Financial Inc. | PRU,
+ 5.66% | Životno/zdravstveno osiguranje | 5.38% | 13.30% | 7.91% |
| Ford Motor Co. | F,
+ 7.76% | Motorna vozila | 5.23% | 15.95% | 10.72% |
| Invesco Ltd. | IVZ,
+ 6.76% | Investicioni menadžeri | 5.23% | 14.95% | 9.73% |
| Franklin Resources Inc. | BEN,
+ 4.37% | Investicioni menadžeri | 5.17% | 13.21% | 8.04% |
| Kontoor Brands Inc. | KTB,
+ 0.73% | Odjeća / Obuća | 5.17% | 14.15% | 8.98% |
| Seagate Technology Holdings PLC | STX,
+ 4.09% | Kompjuterska periferija | 5.11% | 13.19% | 8.07% |
| Foot Locker Inc. | FL,
+ 1.35% | Maloprodaja odjeće/obuće | 5.03% | 15.52% | 10.49% |
| Izvor: FactSet |
Svaki dionički ekran ima svoja ograničenja. Ako ste zainteresovani za dionice navedene ovdje, najbolje je da sami istražite, a lako je započeti klikom na oznake u tabeli za više informacija o svakoj kompaniji. Kliknite OVDJE za detaljan vodič Tomija Kilgorea za bogatstvo besplatnih informacija na stranici MarketWatch citata.
Za „procijenjene prinose u FCF-u“, korišćene su konsenzusne procjene toka gotovine za kalendar 2023. za sve kompanije osim za sljedeće:
- Za REIT-ove (Uniti Group Inc.
JEDINICA,
+ 7.36%
i Macerich Co.
mac,
+ 8.18%
), korištene su konsenzus AFFO procjene. - Konsenzus EPS procene su korišćene za Prudential Financial Inc.
PRU,
+ 5.66%,
Invesco Ltd.
IVZ,
+ 6.76%
i Franklin Resources Inc.
BEN,
+ 4.37%.
Ne propustite: Dividendni prinosi na povlaštene dionice su porasli. Evo kako odabrati najbolje za svoj portfolio.
Source: https://www.marketwatch.com/story/21-dividend-stocks-yielding-5-or-more-of-companies-that-will-produce-plenty-of-cash-in-2023-11664903471?siteid=yhoof2&yptr=yahoo
21 dionica s dividendom koja donosi 5% ili više kompanija koje će proizvesti dosta novca 2023.
Kada je berza skočila dva dana zaredom, kao sada, lako je postati samozadovoljan.
Ali Federalne rezerve nisu završile sa podizanjem kamatnih stopa, a priča se o recesiji. Investitori u dionice još nisu izašli iz šume. To može učiniti dionice dividende atraktivnim ako su prinosi visoki i kompanije proizvode više novčanog toka nego što im je potrebno da pokriju isplate.
Ispod je lista od 21 dionice izvučene iz S&P Composite 1500 indeksa
+ 3.12%
+ 3.06% ,
+ 3.18%
+ 3.80% .
SP1500,
koji izgleda da odgovaraju računu. S&P Composite 1500 se sastoji od S&P 500
SPX,
indeks srednjih kapica S&P 400
SREDINA,
i indeks S&P Small Cap 600
SML,
Svrha liste je da pruži polaznu tačku za dalja istraživanja. Ove dionice mogu biti prikladne za vas ako tražite prihod, ali trebate napraviti vlastitu procjenu kako biste formirali svoje mišljenje o sposobnosti kompanije da ostane konkurentna u narednoj deceniji.
Tok gotovine je ključan
Jedan od načina da se izmjeri sposobnost kompanije da isplati dividende je da se pogleda njen slobodni novčani tok. Slobodni novčani tok je preostali novčani tok nakon planiranih kapitalnih izdataka. Ovaj novac se može koristiti za isplatu dividende, otkup dionica (što može povećati zaradu i novčani tok po dionici), ili akvizicije fondova, organsku ekspanziju ili u druge korporativne svrhe.
Ako podijelimo procijenjeni godišnji slobodni novčani tok kompanije po dionici sa njenom trenutnom cijenom dionice, dobićemo procijenjeni prinos slobodnog novčanog toka. Ako uporedimo prinos slobodnog novčanog toka sa trenutnim prinosom od dividende, možda ćemo vidjeti „prostor“ za gotovinu koja će biti raspoređena na načine koji mogu koristiti dioničarima.
Za ovaj ekran, počeli smo sa S&P Composite 1500, a zatim suzili listu na sljedeći način:
Za investicijske fondove za nekretnine, sposobnost isplate dividende mjeri se sredstvima iz poslovanja (FFO), ne-GAAP cifra koja dodaje amortizaciju nazad na zaradu. Prilagođena sredstva iz poslovanja (AFFO) čini ovo korak dalje, oduzimajući gotovinu koja se očekuje da će se koristiti za održavanje imovine. Dakle, za dva REIT-a na listi, kolona FCF prinosa koristi AFFO.
Za mnoge kompanije u finansijskom sektoru, posebno banke i osiguravače, brojke o slobodnom novčanom toku nisu dostupne, pa je ekran koristio procjene zarade po dionici. Općenito se smatra da su oni blizu stvarnog novčanog toka za ove strogo regulirane industrije.
Evo 21 kompanije koja je prošla test, sa prinosom od dividende od najmanje 5% i procijenjenim prinosima za 2023. FCF najmanje dvostruko većim od trenutne isplate. Oni su sortirani prema prinosu od dividende:
Svaki dionički ekran ima svoja ograničenja. Ako ste zainteresovani za dionice navedene ovdje, najbolje je da sami istražite, a lako je započeti klikom na oznake u tabeli za više informacija o svakoj kompaniji. Kliknite OVDJE za detaljan vodič Tomija Kilgorea za bogatstvo besplatnih informacija na stranici MarketWatch citata.
Za „procijenjene prinose u FCF-u“, korišćene su konsenzusne procjene toka gotovine za kalendar 2023. za sve kompanije osim za sljedeće:
JEDINICA,
i Macerich Co.
mac,
), korištene su konsenzus AFFO procjene.
PRU,
Invesco Ltd.
IVZ,
i Franklin Resources Inc.
BEN,
Ne propustite: Dividendni prinosi na povlaštene dionice su porasli. Evo kako odabrati najbolje za svoj portfolio.
Source: https://www.marketwatch.com/story/21-dividend-stocks-yielding-5-or-more-of-companies-that-will-produce-plenty-of-cash-in-2023-11664903471?siteid=yhoof2&yptr=yahoo