- Pregled kripto tržišta: kako se promijenila struktura kripto tržišta, koji sektori su doživjeli rast, koristeći CMC-ov vlasnički model za analizu raspoloženja maloprodajnog tržišta.
- BTC, ETH ključni događaji: sumiranje ključnih događaja Bitcoina i Ethereuma i promjena cijena u 2022.
- Razumijevanje Crypto putem CMC-a: zanimljivi nalazi iz odmotavanja CMC podataka.
- Granica kripto tržišta: analiza nadolazećih trendova na osnovu uvida CMC listing tima.
- Korisnici kriptovaluta širom svijeta: Saznajte više o tome ko je zainteresiran za kripto.
Pregled kripto tržišta
1.1 Sastav kripto tržišta: kako se opća kapitalizacija kriptovaluta promijenila
Globalna kapitalizacija kripto tržišta nastavila je trend pada u decembru i sada se stabilizovala oko 800 milijardi dolara, što predstavlja pad od 63.5% u odnosu na početak januara 2022.
1.2 CMC vlasnička analiza: koristiti CoinMarketCap vlasničke modele i podatke za analizu promjena u sektoru i ponašanja maloprodajnog tržišta
Kao jedna od vodećih web stranica u kripto, CoinMarketCap privlači oko 400-700 miliona posjeta mjesečno: stoga su u mogućnosti prikupiti podatke o tome za koje kovanice i sektore su ljudi zainteresirani i koji sektori bilježe najveći rast u smislu korisnika angažman i nove liste projekata. CoinMarketCap Research sada može modelirati ove podatke i sumirati nalaze koje će podijeliti s vama (podaci od 22. decembra 2022.):
* U decembru 2022. ukupna globalna tržišna kapitalizacija kriptovaluta smanjila se za 65.64 milijarde dolara (-7.72%). Čak iu ovom izazovnom okruženju, kockanje (+ 221.12%), Move-to-Earn (+ 58.42%) i DeFi 2.0 (+55.92%) su prva tri vodeća sektora sa rastućom tržišnom kapitalizacijom. U međuvremenu, sektori koji su najviše stradali u decembru su AI i veliki podaci (-20.96%), Upravljanje imovinom (-17.13%) i master čvorovi (-15.22%), za koje je tržišna kapitalizacija značajno pala u odnosu na ukupno tržište.
* Kada su u pitanju novi oglasi, postoji preko 34 sektora koji vide sve veći broj novih kovanica koji se dodaju u kategoriju, što potencijalno signalizira da se više projekata gradi i stvara u ovim područjima. među ovima, Ekosistem BNB lanca, mema, Doggone Doggerel, Polkadot ekosistem i Defi ima najviše označenih novih kovanica u decembru.
1.3 U kojim sektorima se korisnici aktivno bave?
Broj angažmana CoinMarketCap zajednice (definiran kao kombinacija lajkova, postova i komentara za svaki kripto sektor na CMC-u) potencijalno bi se mogao smatrati proxy maloprodajnim kamatama. Podaci u nastavku prikazuju top 15 tema s najvećim interesom maloprodaje u prosincu 2022. rangiranih prema odgovarajućim brojevima CMC angažmana. Smart ugovor dominira grafikonom, djelomično vođen nekoliko nedavnih tačaka diskusije oko spajanja Ethereuma, Solane potencijalnim utjecajem FTX-a, rastućom popularnošću novih alternativnih L1-ova kao što je Aptos, i snažnim rastom Poligona, itd. u posljednjih nekoliko mjeseci.
Bitkoin i Ethereum ključni događaji
Razumijevanje Crypto putem CMC-a
Ako pogledamo najgledanije kategorije na CoinMarketCap-u kako bismo stekli uvid u to za koji sektor ili narative maloprodajne korisnike zanima, možemo vidjeti da:
Godina je započela velikim interesovanjem za Doggone Doggerel — novčiće sa memovima na temu pasa Shiba inu, Dogecoin i Novčić za duždeve vodeći u ovom sektoru. Shiba Inu objavio lansiranje vlastitog metaverzuma u februaru, dok je otvoreni pristalica Dogecoina Elon Musk kupio dionice Twitter-a početkom ove godine, na kraju kupivši kompaniju društvenih medija u oktobru. Poznato je da Muskovi tvitovi značajno pomjeraju cijene Dogecoina — i drugih kovanica na temu doge.
Od aprila do maja, značajno interesovanje je bilo za trend preseli-zaradi (M2E), koji je započeo StepN i pokretao GMT token. Korisnici kupuju NFT patike na StepN platformi i zarađuju nagrade na osnovu broja pređenih koraka. Od lansiranja u martu, GMT je ojačao 25X za samo više od mjesec dana, prije nego što je isto tako strmo pao. Bez obzira na to, to je potaknulo narativ X-to-earn, s brojnim projektima koji su se pojavili.
Od maja nadalje jasno se isticao DeFi sektor, predvođen Classic Earth (ranije Terra). Kao što je pokriveno u prethodnom Prema izvještaju CMC-a, Terra kolaps je zabilježio izuzetno veliko interesovanje korisnika za praćenje cijena Terra i SET. Štaviše, u vremenima velike volatilnosti, centralizovane berze su morale da zaustave trgovinu, dok su DeFi protokoli nastavili da rade bez dozvole.
Još jedan veliki sektor od interesa od juna su pametni ugovori, posebno Ethereum, koji je doživio vjerovatno najvažniju nadogradnju u historiji - Merge - u septembru ove godine.
Konačno, u sektoru kolekcionarstva i NFT-a, još jedan token sa jakim maloprodajnim interesom je Glatki ljubavni napitak (SLP), uslužni token pionira Axie Infinitya za igru za zaradu (P2E). Dok mjesečno aktivni igrači je pao za preko 80% od kada je dostigao 2.78 miliona igrača u januaru 2022., čini se da i dalje postoji značajno interesovanje za SLP.
The Izvještaj o industriji Blockchain Gaming za 2022, objavljen zajedno sa Naavikom, pokazuje da je model P2E inherentno manjkav, a industrija se kreće ka drugim modelima kao što je free-to-own (F2O).
Gledajući na šta su korisnici CMC-a najviše pazili usred medvjeda 2022. godine, možemo vidjeti da najvrednija svjetska kriptovaluta — Bitcoin, ne iznenađuje, prednjači, a Ethereum je na drugom mjestu.
U kripto zimama, povlačenje BTC-a (-64%) je relativno manje drastično u poređenju sa drugim altcoinima kao što su Solana (-90%), Cardano (-80%), Shiba Inu (75%). Međutim, Ethereum (-67%) i Polygon (-68%) nisu daleko, dok je BNB (-52%) zapravo prevazišao trend i nadmašio, pokazujući relativnu snagu ovih altcoina.
Kao tržišni lider, BTC prednjači, a ostatak tržišta slijedi. Maloprodajni korisnici vjerovatno prate kretanje Bitcoina u potrazi za znakovima oporavka tržišta. Nadalje, podaci iz Glassnodea pokazuje da BTC adrese sa manjim stanjem (verovatno će značiti maloprodaju) akumuliraju Bitcoin kako cene padaju tokom godine.
gledajući CMC CommunityAngažman (amalgamacija lajkova, postova i komentara) kao proxy maloprodajnog interesa i organske aktivnosti, možemo vidjeti da je DeFi vodeći sektor interesa - što se poklapa sa najgledanijim sektorom na CMC-u.
Ovo je vjerovatno zbog kolaps FTX-a, nekada među pet najboljih centraliziranih kripto berzi, i kolosalan iznos korisničkih depozita protraćenih zbog prijevare - što je podstaklo široku svijest o samozaštitu i prednostima decentraliziranih financijskih proizvoda. Uniswap nadmašio dnevni obim trgovanja većine CEX-a (osim Binancea) nekoliko dana u novembru i rekordne prodaje Ledgerovog hardverskog novčanika nakon FTX-a su samo nekoliko primjera — i gdje bi trend (i maloprodajni interes) mogao biti usmjeren u 2023.
Na drugom mestu, tokeni u NFT sektoru i dalje izazivaju značajno interesovanje maloprodajnih korisnika, uprkos tome Obim prodaje NFT -a pad od preko 85% od početka 2022. U drugoj polovini 2. prodaja NFT-a i jedinstveni kupci su se konsolidovali u raspon, što vjerovatno pokazuje da su špekulanti u NFT biku otišli — dok su ostali samo ključni korisnici i entuzijasti.
Prva tri zaokružuju sektor pametnih ugovora. Značajni tokeni kao što su Ethereum (sa spajanjem u septembru) i BNB (sa svojim rastućim ekosistemom i snažnom aktivnošću korisnika) vjerovatno su doprinijeli maloprodajnom interesu za ovu kategoriju.
Na drugom mestu sa upola manjim brojem pregleda od Bitcoina, Terra Classic (ranije Terra) je u maju ove godine doživeo nestanak ekosistema od procenjenih 60 milijardi dolara, i verovatno je jedan od najznačajnijih događaja u godini. Efekt talasanja na industriju doveo je do likvidacija u firmama sa prevelikom zaduženošću, a verovatno čak doprinijela do propasti FTX-a.
Konačno, u trećem, uspješna isporuka Ethereuma Mergea, dugo očekivanog i komplikovanog manevra, bio je jedan od istaknutih u inače sumornoj godini za kriptovalute. U mjesecima koji su prethodili spajanju, interes investitora je bio fiksiran na ETH, koji je ojačao skoro 90% od najniže vrijednosti u junu i dostigao nivo od 2,000 dolara.
Najviše se trguje kripto berza — Binance, koja je ove godine obradila 22 triliona dolara, najgledanija je berza.
U drugom je decentralizovana berza PancakeSwap, koja je videla 136 milijardi $ u kumulativnom obimu trgovanja ove godine. Prvobitno lansiran na BNB lancu, PancakeSwap je ove godine dodao podršku za Ethereum i Aptos i objavio funkcije poput vječnog trgovački i NFT.
Značajno je da je uključivanje FTX-a na ovu listu rezultat spektakularnog pada berze na zemlju. Post-FTX, poziv industrije za većom transparentnošću doveo je do objavljivanja dokaza o rezervama (PoR) od strane berzi, dostupnih direktno na CoinMarketCap-u stranica za razmjenu; sedam od osam berzi (bez FTX i PancakeSwap) javno je objavilo svoje PoR podatke.
Granica kripto tržišta
CoinMarketCap tim za listing dijeli Ključne teme za 2023
Self-castody
S tržištem kriptovaluta u stanju u kakvom je – oporavljajući se od šoka kolapsa stabilnog coin-a Luna, naknadnog kolapsa nekoliko velikih VC firmi i navodnih postupaka prijevare i stečaja u FTX-u – ide jedna od najvažnijih tema za 2023. biti samostalan. Kako se i iskusni kripto trgovci i kripto početnici bore s posljedicama ovih "prevelikih da bi propali" neuspjeha kripto kompanija, postat će važniji narativ pružiti edukaciju i resurse koji okružuju šta znače skrbništvo, samoskrbništvo, privatni ključevi i slično za vaše kripto investicije.
Suprotno tome, centralizirane kripto berze će morati da budu transparentnije kako bi ostale konkurentne rješenjima za samooskrbu, odnosno razvijanjem pouzdanih načina za pokazivanje i dokaz o rezervama i dokaz o obavezama.
Regulatori se useljavaju
I — na sreću ili nesreću — 2023. će biti godina pojačanog regulatornog nadzora. Dok se slučaj bankrota FTX-a i suđenja za prijevaru trojice njegovih ključnih igrača odvijaju u Sjedinjenim Državama, regulatori će uzeti u obzir sve pravne presedane koji će biti postavljeni bilo kojom presudom. Predsjedavajući SEC-a Gary Gensler je 2022. često ponavljao svoju želju za više regulatorne jasnoće – možda će ovo biti godina u kojoj će i američki SEC i CFTC donijeti jasnije kripto smjernice koje će omogućiti kripto kompanijama da se registruju i posluju unutar zemlje.
Prošla je još jedna godina, a da nije odobren spot Bitcoin fond za trgovanje na berzi. S obzirom da su rokovi za odobrenje za ARK 21 dionice ETF-a ponovo pomjereni na 15. januar 2023., postoji šansa (iako mala) da bi 2023. mogla biti godina Bitcoin ETF-a.
DeFi Summer 2.0?
Također vidimo da DEX igraju veliku ulogu u kripto narativu za 2023. GMX, trajno fokusiran DEX, već je nadmašio Uniswap po prvi put ikad u dnevnim naknadama zarađenim u novembru 2022. DEX (izgrađen na Avalanche i Arbitrum) doživio je porast popularnosti nakon kolapsa FTX-a jer nudi kripto trajne trgovanje sa onim što se hvali kao niske naknade za transakcije. Još jedan DEX, STFX, stekao je popularnost ove jeseni i doveo je novi ekonomski model u prvi plan: društveno trgovanje u DeFi-ju sa fokusom na kratkoročno upravljanje imovinom.
Uz inovacije i niske naknade poput onoga što DEX-ovi GMX i STFX mogu ponuditi, očekujemo kreativnije načine trgovanja 2023. godine, dok se trgovci udaljavaju od tradicionalnog, centraliziranog trgovanja kripto razmjenom i istražuju DeFi rješenja za samooskrbu. Možda bi ljeto 2023. moglo biti čak i DeFi Summer 2.0.
Šta se gradi?
Moguće je da će, ako se medvjeđe tržište nastavi, kovanice bez intrinzične vrijednosti poput memecoina izgubiti više na svojoj popularnosti i taj sektor će se smanjiti kako bude postalo neisplativije stvarati/ulagati u memecoine. Isto tako, s kolapsom prve stvarne algoritamske priče o uspjehu stabilcoina, 2023. bi moglo biti manje fokusa na izgradnji stabilcoin projekata općenito.
Umjesto toga, sektori koji će najvjerovatnije doživjeti rast sa više graditelja su GameFi, decentralizirano upravljanje imovinom (kao što je STFX o kojem je gore bilo riječi) i SocialFi (kao što je Lens Protocol, jer Twitter nastavlja da igra svoje čudne igre usredsređene na Elona Muska sa svojim korisnicima).
Tim za CMC listing očekuje rast u novijim L1 ekosistemima koji su pogodili industriju ove godine, a to su Arbitrum, Linera, Aptos i Sui Network (očekuje se lansiranje u prvoj polovini 1.).
Inflacija je dostigla vrhunac 2022. godine, tako da bi se makroekonomija u 2023. trebala poboljšati kako inflacija počne da se smanjuje. Ova kombinacija faktora ima potencijal da podstakne rast bitkoina na medvjeđem tržištu u novoj godini.
Oko svijeta sa CMC-om
Čak i na ovom medvjeđem tržištu, meme kovanice poput Shiba Inua i Baby Dogecoina i dalje su se često gledale u gotovo svim regijama širom svijeta.
Isto tako, Terra Classic — rebrendirani novčić povezan s algoritamskim stabilnim projektom koji je izgubio svoj fiks još u proljeće 2022. — još uvijek je uobičajeno gledan novčić na globalnom nivou za korisnike CoinMarketCap-a, uprkos tome što LUNA nikada nije povratila svoju fiksaciju.
Solana, kriptovalutni ekosistem koji ima za cilj da pruži mnoge od istih funkcionalnosti (i više) kao Ethereum, bio je najpretraživaniji novčić samo u Evropi, Aziji i Africi – korisnici Severne Amerike i Južne Amerike su bili manje zainteresovani za SOL. Krajem ove godine u Portugalu je održana Solana Breakpoint, glavna konferencija ekosistema, što bi moglo objasniti povećano interesovanje Evrope.
Zanimljivo je da je bilo manje interesa za gledanje XRP-a u Južnoj Americi nego što se moglo očekivati, budući da je Ripple (kompanija povezana sa XRP tokenom) fokusirana na korištenje kriptovalute za doznake u Južnoj Americi preko svog partnerstva s MoneyGramom.
Iako je CoinMarketCap globalna kompanija, većina naših posjetitelja dolazi iz Sjedinjenih Država. Ali Vijetnam je na drugom mjestu (čak i sa ⅓ američke populacije) za zemlje čiji korisnici najčešće posjećuju CMC. Ovaj visoki rang za Vijetnam mogao bi biti povezan s ekstremnom popularnošću GameFi-ja, ili igranja za zaradu, unutar zemlje — popularnost koja izgleda dovodi Vijetnamce da provjere cijene GameFi tokena čak i kada je industrija pretrpjela sveukupni udar (i u uslovi cene i količine P2E igrica).
Na trećem mjestu je Indija, zemlja koja nije poznata po svojoj prijateljskoj regulaciji kriptovaluta ili poreznoj strukturi. Međutim, količina negativnih vijesti o kriptovalutama koje dolaze od vlade i centralne banke zemlje mogla bi biti odgovorna za povećano interesovanje Indije za provjeru cijena kriptovaluta – kako kažu, sva štampa je dobra štampa.
Na sedmom mjestu je Ruska Federacija, zemlja čije je stanovništvo ove godine imalo težak odnos s kriptovalutama jer su se njeni građani suočili s efektima ekonomskih sankcija koje su kriptovalute ostavile kao jedinu održivu alternativu, dok su mnoge kripto berze istovremeno prestale da opslužuju ruske kupce. Ukrajina, žrtva ruskog rata, također je ove godine koristila kriptovalute za prikupljanje donacija za ratne napore - ali Ukrajinci koji posjećuju CMC u drugom dijelu 2022. nalaze se tek na 14. mjestu.
Izvor: https://en.cryptonomist.ch/2023/02/06/coin-market-cap-crypto-market-overview/